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matrícula A58468944
Z% = a soma dos três primeiros algarismos da sua conta de acesso ao ECLASS FGV = 17.00% Investimento em instalações R$ 150,000,000.00 Capital próprio R$ 97,500,000.00 17% 35% do valor das instalações será financiado a 14%a.a. R$ 52,500,000.00 14%
Fluxo de global do projeto Ano 0 Ano 1 Ano 2 Ano 3 Ano 4 Ano 5 Ano 6 (+) Receita Operacional Bruta 80,000,000.00 84,000,000.00 88,200,000.00 92,610,000.00 97,240,500.00 102,102,525.00 (-) Imposto sobre as vendas (PIS e COFINS 3,5%) (2,800,000.00) (2,940,000.00) (3,087,000.00) (3,241,350.00) (3,403,417.50) (3,573,588.38) (=) Receita Operacional Líquida 77,200,000.00 81,060,000.00 85,113,000.00 89,368,650.00 93,837,082.50 98,528,936.63 (-) Custo dos produtos ou serviços vendidos 18% (25,600,000.00) (26,880,000.00) (28,224,000.00) (29,635,200.00) (31,116,960.00) (32,672,808.00) (=) Lucro Operacional Bruto 51,600,000.00 54,180,000.00 56,889,000.00 59,733,450.00 62,720,122.50 65,856,128.63 (-) Despesas Operacionais (Adm, Com. E Gerais) (2,000,000.00) (2,000,000.00) (2,000,000.00) (2,000,000.00) (2,000,000.00) (2,000,000.00) (=) Lucro Operacional - EBITDA 49,600,000.00 52,180,000.00 54,889,000.00 57,733,450.00 60,720,122.50 63,856,128.63 (-) Depreciação (30,000,000.00) (30,000,000.00) (30,000,000.00) (30,000,000.00) (30,000,000.00) - (=) LAJIR 19,600,000.00 22,180,000.00 24,889,000.00 27,733,450.00 30,720,122.50 63,856,128.63 (-) Imposto de renda (23%) (4,508,000.00) (5,101,400.00) (5,724,470.00) (6,378,693.50) (7,065,628.18) (14,686,909.58) (=) Lucro líquido 15,092,000.00 17,078,600.00 19,164,530.00 21,354,756.50 23,654,494.33 49,169,219.04 (+) Depreciação 30,000,000.00 30,000,000.00 30,000,000.00 30,000,000.00 30,000,000.00 - (=) Fluxo de caixa 45,092,000.00 47,078,600.00 49,164,530.00 51,354,756.50 53,654,494.33 49,169,219.04 Investimento ou desmobilização (150,000,000.00) - - (-) IR sobre a venda do ativo (23%) - - (+/-) Mudanças no capital de giro (45,000.00) (60,000.00) 105,000.00 Fluxo de caixa Global (150,045,000.00) 45,092,000.00 47,078,600.00 49,104,530.00 51,354,756.50 53,654,494.33 49,274,219.04
CMPC - é uma média ponderada do custo de capital próprio + capital de terceiros
CMPC = (cap. próprio/cap.total) x custo +(cap. terceiros/cap. total) x custo x (1-T) CMPC = (97500000/ 150000000) x 0,17 + (52500000/150000000) x 0,14 x (1-0,23) 0.65 0.35 CMPC = (0,65) x 0,17 + (0,35) x0,1078 CMPC = 0,1105 + 0,03773 CMPC = 0,14823 ou 14,82% 0.14823 Payback simples ANO 0 Payback descontado Período Fluxo de caixa Valor acumulado V. Presente Valor acumulado 0 (150,000,000.00) (150,000,000.00) (150,000,000.00) (150,000,000.00) 1 45,092,000.00 (104,908,000.00) R$39,271,903.85 (110,728,096.15) 2 47,078,600.00 (57,829,400.00) R$35,709,885.24 (75,018,210.91) 3 49,104,530.00 (8,724,870.00) R$32,439,110.04 (42,579,100.87) 4 51,354,756.50 42,629,886.50 R$29,546,803.52 (13,032,297.35) 5 53,654,494.33 96,284,380.83 R$26,885,517.08 13,853,219.73 6 49,274,219.04 145,558,599.87 R$21,503,764.47 35,356,984.20 35,356,984.20
Meses proporcionais do Payback simples 3 anos e 8 meses
2.0
Meses proporcionais do Payback descontado 5 anos e 6 meses
5.8
Taxa Mínima de Atratividade (TMA) INDICE DE LUCRATIVIDADE OU RENTABILIDADE
