Presupuesto de Tesoreria
Presupuesto de Tesoreria
Presupuesto de Tesoreria
Se determinan las
rotaciones de Se halla la rotación de Se halla la rotación de
inventarios de MP, las cuentas x cobrar a las cuentas x pagar a
productos en procesos, clientes. proveedores.
productos terminados.
Se determinan las
rotaciones de Se halla la rotación de Se halla la rotación de
inventarios de MP, las cuentas x cobrar a las cuentas x pagar a
productos en procesos, clientes. proveedores.
productos terminados.
45 días
O días
Paga a
Compra PT
Proveedores
75 días
66 días
Recauda la
Vende a crédito
cartera (66+9)
SOLUCIÓN
• De esta manera, el ciclo de caja es:
# de días de recaudo - # de días de pago
75-45=30 días
Tambien puede hallarse asi:
Ciclo de inventarios de PT+ ciclo de cuentas x cobrar a clientes – ciclo
proveedores
66 + 9 – 45 = 30 días
Lo anterior significa que la empresa requiere efectivo para cubrir sus costos y
gastos operacionales para un periodo de 30 días.
SOLUCIÓN
• Con este dato encontrado se halla la rotación de efectivo:
• RE= 360/30 = 12 veces en el año
• Con el dato de la RE se halla:
• Saldo mínimo de caja requerido, teniendo en cuenta el valor de los
desembolsos operacionales.
• El ejercicio nos da ese dato: Desembolsos operacionales
US$74.565.038
SOLUCIÓN
• El ejercicio nos da ese dato: Desembolsos operacionales
US$74.565.038
• SMC= desembolsos operacionales/Rotación de efectivo
• SMC= 74.565.038/12
• SMC= 6.213.753
El saldo mínimo que necesita la empresa Y durante 12 veces al año es
de US$ 6.213.753