Caso

Materiales Especializados, S.A

Es una compaa que produce un tipo de material
laminado con diferentes aplicaciones en la fabrica de
componentes electrnicos.
 De acuerdo con las estimaciones del
Departamento de MKT, las ventas
pronosticadas para el primer trimestre del ao
son:
Enero 30,000 m2
Febrero 29,000 m2
Marzo 32,000 m2

Asimismo, la compaa tiene como poltica

mantener al final del mes un inventario de
productos terminados equivalentes a 15% de
las ventas en unidades del mes en curso
 El inventario al 31 de diciembre del ao anterior fue

de 4,000 m2, con un valor total de $296,000

El precio por m2 es de $100

Para producir cada m2 . Materiales especializados

requiere los siguientes materiales:

Alfa 2 kg $9
Beta 1 kg $10
Gamma 3 kg $2
 La compaa tiene como poltica mantener como inventario
final 10% del material que se necesita para la produccin
del mes en curso.

Se espera que la empresa comience el ao con 250 Kg de

Alfa, 120 de Beta y 200 de Gama

Materiales especializados paga a los empleados de la lnea

de forma mensual, y el total de salarios presupuestados es
de $320,000 al mes ($200,000 para los empleados de turno
diurno, y $120 para los empleados del vespertino).

Estos costos se aplican a la produccin utilizando una

capacidad normal de 32,000 Hrs. De mano de obra, y el
estndar es de 1 hra de mano de obra por m 2
 Se espera que los gastos indirectos de fabricacin fijos
no varen en los 3 meses del prximo ao, y se aplican
a la produccin en funcin de una capacidad normal
mensual de 60,000 horas-mquina, considerando que
el estndar es de dos horas-mquina por unidad.
El desglose de los GIF mensuales es:

Gasto mensual
presupuestado
Depreciacin $110,000 La tasa por
Supervisin $250,000 horas-mquina
Seguro $200,000 es de $2.50
Mantenimient $60,000
o
Accesorios $30,000
Servicio $100,000
Total de GIF $750,000
fijo
Gastos de Administracin y ventas

Gasto mensual
presupuestado
Sueldos $72,000
Publicidad $180,000
Accesorios $30,000
Depreciacin $50,000
Varios $30,000
Total $362,000

La comisin a vendedores se paga de forma mensual, y

equivale a 5% de las ventas.
PRESUPUESTO
DE
VENTAS
 Secuencia para llevar a cabo el
presupuesto de ventas

Determinar objetivos
Realizar un estudio del futuro de la
demanda
Elaboracin del presupuesto de ventas
 Materiales Especializados, S.A.
Presupuesto de Ventas
Primer trimestre (mensual)
ENERO FEBRERO MARZO TRIMESTRA
L
Pronostico
de ventas
Precio
unitario
Ventas
presupuesta
das
 Materiales Especializados, S.A.
Presupuesto de Ventas
Primer trimestre (mensual en unidades)
ENERO FEBRER MARZO TRIMESTRA
O L
Pronostico de ventas
(+)Inventario final
deseado de producto
terminado
(-)Inventario inicial de
producto terminado
(=)Produccin
requerida
 PRESUPUESTO DE
NECESIDADES DE MP
Y COMPRAS
 Beneficios de este presupuesto

ndica las necesidades de materia prima de

determinado periodo presupuestal.
Genera informacin para compras
Determina niveles adecuados de inventarios
de cada tipo de materia prima
Ejerce control administrativo
 Materiales Especializados, S.A.
Presupuesto de necesidades de MP y compras
Primer trimestre (mensual en unidades y en pesos)
ENERO
Alfa Beta Gama Total
Produccin requerida
(x) Materia prima por
unidad
Materia prima para la
produccin
(+)Inventario final
deseado de MP (10%
de la produccin de
ese mes)
(-)Inventario inicial de
MP
(=)Materias primas
requeridas
 Materiales Especializados, S.A.
Presupuesto de necesidades de MP y compras
Primer trimestre (mensual en unidades y en pesos)
ENERO
Alfa Beta Gama Total
Continuacin.

(x)Costo de materias
primas
(=)compras
presupuestadas
(=)inventario inicial
de MP
(=)inventario final de
MP
 Materiales Especializados, S.A.
Presupuesto de necesidades de MP y compras
Primer trimestre (mensual en unidades y en pesos)
FEBRER
O
Alfa Beta Gama Total
Produccin requerida
(x) Materia prima por
unidad
Materia prima para la
produccin
(+)Inventario final
deseado de MP (10%
de la produccin de
ese mes)
(-)Inventario inicial de
MP
(=)Materias primas
requeridas
 Materiales Especializados, S.A.
Presupuesto de necesidades de MP y compras
Primer trimestre (mensual en unidades y en pesos)
FEBRER
O
Alfa Beta Gama Total
Continuacin.

(x)Costo de materias
primas
(=)compras
presupuestadas
(=)inventario inicial
de MP
(=)inventario final de
MP
 Materiales Especializados, S.A.
Presupuesto de necesidades de MP y compras
Primer trimestre (mensual en unidades y en pesos)
MARZO
Alfa Beta Gama Total
Produccin requerida
(x) Materia prima por
unidad
Materia prima para la
produccin
(+)Inventario final
deseado de MP (10%
de la produccin de
ese mes)
(-)Inventario inicial de
MP
(=)Materias primas
requeridas
 Materiales Especializados, S.A.
Presupuesto de necesidades de MP y compras
Primer trimestre (mensual en unidades y en pesos)
MARZO
Alfa Beta Gama Total
Continuacin.

(x)Costo de materias
primas
(=)compras
presupuestadas
(=)inventario inicial
de MP
(=)inventario final de
MP
Presupuesto de GIF
 Materiales Especializados, S.A.
Presupuesto de GIF
Primer trimestre (mensual)
ENERO FEBRERO MARZO
GIF fijos:
Depreciacin
Supervisin
Seguro
Mantenimiento
Accesorios
servicio
Total de GIF fijos
Continua..
 .continuacin

Materiales Especializados, S.A.

Presupuesto de GIF
Primer trimestre (mensual)
ENERO FEBRERO MARZO
GIF variables:
Produccin requerida
Horas-mquina por
unidad
Horas-mquina para
la produccin
(x)Tasa de GIF
variables
(=)GIF variables
Total de GIF
 Presupuesto
de
gastos de
operacin
Materiales especializados ha presupuestado que sus
gastos de operacin fijos permanecern constantes
de un mes a otro; asimismo los gastos de operacin
variable equivalen a 5% de sus ventas.
 Materiales Especializados, S.A.
Presupuesto de Gastos de operacin
Primer trimestre (mensual)
ENERO FEBRERO MARZO

Gastos de
operacin
fijos:
Sueldos

Publicidad

Accesorios

depreciacin

Varios

Total
 Materiales Especializados, S.A.
Presupuesto de Gastos de operacin
Primer trimestre (mensual)
ENERO FEBRERO MARZO
Gastos de
operacin
variables:
Ventas
(x)Porcentaje sobre
vts
Gastos variables
operacin
Gastos de
operacin
presupuestados
 COSTO DE
PRODUCCIN
Y
VENTAS
PRESUPUESTADO
Costo de ventas se basa:

Las ventas esperadas durante el perodo

presupuestal
La poltica de inventarios de materia prima
El costo de mano de obra directa
Los gastos indirectos de fabricacin
La poltica de inventario de productos
terminados
El costo por unidad asignado al producto
CALCULO DEL COSTO POR UNIDAD
Calculo de la tasa de MOD y Tasa de GIF

Capacidad de 32,000 Hrs. De MOD, y el estndar 1hra MO

por m2
Capacidad normal mensual 60,000 Hrs.-mquina
 COSTO POR UNIDAD

Materia prima Alfa 2Kg. a un costo $9

Materia prima Beta 1Kg. a un costo de
$10
Materia prima 3kg, a un costo de
Gamma $2
MOD 1 hra. MOD a una
tasa $10/hra. MOD
GIF Fijos 2 hras. MOD a una
tasa de $12.50 hra.-
mquina
GIF variables 2 hras. MOD a una
tasa de $2.50 hra-
mquina
Costo por unidad
 Materiales Especializados, S.A.
Presupuesto de Costos de produccin y venta (Enero)
Inventario inicial de Presupuesto MP
MP
(+)Compras de Presupuesto MP
materias primas
(-)Inventario final de Presupuesto MP
materias primas
(=)MP utilizada
(+) MOD Presupuesto MOD
(+)GIF Presupuesto GIF
(=)costo total de
manufactura
(+)Inv. Inicial de
productos terminados
(=)mercanca
disponible para la vta.
(-)Inv. Final de Ced. Produccin x
productos terminados costo por unidad
(=)costo de vts.
 Enero Febrero Marzo Trimestral
Inventario inicial
de MP
(+)Compras de
materias primas
(-)Inventario final
de materias
primas
(=)MP utilizada
(+) MOD
(+)GIF
(=)costo total de
manufactura
(+)Inv. Inicial de
productos
terminados
(=)mercanca
disponible para la
vta.
(-)Inv. Final de
productos
terminados
(=)costo de vts.
PRESUPUESTO
FINANCIERO
El Sr. Gonzlez coment lo siguiente:
En promedio, 60% de las ventas son al contado
y el resto pagadero en un mes.

Todas las compras de la materia prima Alfa se

pagan en efectivo, y las de Beta y Gama con un
mes de crdito.

Cada mes se realiza una amortizacin de la

hipoteca. El pago mensual es de $20,000 de los
cuales $14,000, $13,500 y $13,000 sern gasto
por inters de los meses de enero, febrero y
marzo, respectivamente.
Todos los costos de produccin y los gastos de
operacin se pagan en el mismo mes en el que
se incurrieron.

Cada mes se genera un impuesto equivalente a

40% de la utilidad antes de impuestos, el cual
se paga en el mes siguiente al que fue incurrido
 Materiales Especializados, S.A.
Edo. Resultados Especializado
Primer trimestre 2013 (mensual)
Enero Febrero Marzo Trimestral
Ventas
Costo Vts
Utilidad Bruta
Gts. De
operacin
Utilidad de
operacin
Gts. financieros
UAI
Impuesto
Utilidad Neta
 Edo. Situacin financiera
Al 31 de diciembre del ao 2012
Activo
Activo circulante
Efectivo $400,000
Cuentas por cobrar $420,000
Inventario MP $3,850
Inventario Prod. Terminado $296,000
Total de activo circulante $1119,850

Fijo
Terrenos $500,000
Planta y equipo $9800,000
Depreciacin acum. De plante y -$5800,000
equipo
Equipo de oficina $4000,000
Depreciacin acum. De equipo de -$2000,000
oficina
Total de activo fijo 6500,000
Pasivo
Pasivo circulante
Cuentas por pagar $300,000
Impuestos por pagar $25,000
Total de pasivo circulante $325,000

Pasivo a largo plazo

Hipoteca por pagar $800,000
Total de pasivo a largo plazo $800,000

Total de Pasivo $1125,000

Capital contable
Capital social $1000,000
Utilidades retenidas $5494, 850
Total de capital contable $6494,850
Total Pasivo + Capital contable $7619, 850
 PRESUPUESTO
DE
EFECTIVO
Pronstico de las entradas y salidas de efectivo que diagnstica
los faltantes o sobrantes futuros.
 Objetivos del presupuesto del Edo. Flujo
de efectivo

1. Diagnosticar cul ser el comportamiento del flujo

de efectivo a travs del periodo de que se trate.
2. Detectar en qu perodos habr faltantes y
sobrantes de efectivo
3. Determinar si las polticas de cobro y de pago son
las ptimas.
4. Determinar si es ptimo el monto de recursos
invertidos en efectivo a fin de detectar si existe
sobre o sub inversin
5. Fijar las polticas de dividendos de la empresa
6. Determinar si los proyectos de inversin son
rentables
 Cedula de cobranza
Cundo se cobrar?

Enero Febrero marzo

Cundo Diciembre $420,000

se realiz
la venta?
Enero

Febrero

Marzo

Cobranza
mensual
 Cedula de pago a proveedores
Cundo se Pagar?

Enero Febrero marzo

Cundo Diciembre
se realiz
la
compra? Enero

Febrero

Marzo

Pagos
mensuales
 Materiales Especializados, S.A.
Edo. De flujo de efectivo (Enero)
A)Saldo inicial Saldo al 31 de
Entadas de efectivo diciembre
Cobranza Ced. De cobranza
B)Total de entradas en
efectivo
Salidas de efectivo
Pago a proveedores Ced. De pagos
Pago a salarios Presupuesto MOD
Pago de gastos de Presupuesto GIF
fabricacin
Pago de gastos de Presupuesto Gastos
operacin de operacin
Pago de impuestos Al 31 de diciembre
Pago de prstamo
Informacin
C)Total de salidas de
efectivo proporcionada por el
Sr. Gonzlez
D)Flujo de efectivo (B-C)
(=)Saldo final (A+D)
 Materiales Especializados, S.A.
Edo. De flujo de efectivo (Febrero)
A)Saldo inicial
Entadas de efectivo
Cobranza
B)Total de entradas en
efectivo
Salidas de efectivo
Pago a proveedores
Pago a salarios
Pago de gastos de
fabricacin
Pago de gastos de
operacin
Pago de impuestos
Pago de prstamo
C)Total de salidas de
efectivo
D)Flujo de efectivo (B-C)
(=)Saldo final (A+D)
 Materiales Especializados, S.A.
Edo. De flujo de efectivo (Marzo)
A)Saldo inicial
Entadas de efectivo
Cobranza
B)Total de entradas en
efectivo
Salidas de efectivo
Pago a proveedores
Pago a salarios
Pago de gastos de
fabricacin
Pago de gastos de
operacin
Pago de impuestos
Pago de prstamo
C)Total de salidas de
efectivo
D)Flujo de efectivo (B-C)
(=)Saldo final (A+D)
BALANCE

GENERAL
Activo
Activo circulante
Efectivo
Cuantas por cobrar
Inventario MP
Inventario Prod. Terminado
Total de activo circulante

Fijo
Terrenos
Planta y equipo
Depreciacin acum. De plante y
equipo
Equipo de oficina
Depreciacin acum. De equipo de
oficina
Total de activo fijo
Pasivo
Pasivo circulante
Cuentas por pagar
Impuestos por pagar
Total de pasivo circulante

Pasivo a largo plazo

Hipoteca por pagar
Total de pasivo a largo plazo
Total de pasivo
Capital contable
Capital social
Utilidades retenidas
Total de capital contable
Total pasivo+ capital contable