IUDM Maestría en Administración en Sistemas de Salud

FORMULACION Y
EVALUACION DE
PROYECTOS DE
INVERSIÓN DE SALUD
 FORMULACION Y EVALUACION DE
PROYECTOS DE INVERSIÓN DE SALUD

• OBJETIVO :
• Analizar los conceptos, procedimientos y técnicas para la formulación y
evaluación de proyectos de inversión en salud.
 FORMULACION Y EVALUACION DE
PROYECTOS DE INVERSIÓN DE SALUD
• Unidad I:FASES Y ETAPAS DE LOS PROYECTOS DE INVERSIÓN
• Unidad II: MERCADO DE LOS PROYECTOS DE SERVICIOS DE
SALUD
• Unidad III. LOS SERVICIOS DE SALUD QUE OFRECE EL
PROYECTO
• Unidad IV. DEMANDA
• Unidad V.ANTECEDENTES Y CARACTERISTICAS DE LA OFERTA
• Unidad VI. CARACTERIZACIÓN DE LA RELACION DEMANDA -
OFERTA
 FORMULACION Y EVALUACION DE
PROYECTOS DE INVERSIÓN DE SALUD
• Unidad VII. LOS PRECIOS
• Unidad VIII. SEGMENTACIÓN DEL MERCADO
• Unidad IX. COMERCIALIZACIÓN,VENTAS Y DISTRIBUCIÓN
• Unidad X. OPORTUNIDADES Y RIESGO
• Unidad XI. ESTUDIO TÉCNICO
• Unidad XII. ESTUDIO FINANCIERO
• Unidad XIII. EVALUACIÓN
 PROYECTOS DE INVERSION

• Definición y conceptualización de un proyecto de inversión

• Proyecto: Conjunto de datos, cálculos y dibujos articulados en forma
metodológica, que dan los parámetros de cómo ha de ser y cuánto ha de costar
una obra o tarea. Esta información de somete a evaluaciones para fundamentar
una decisión de aceptación o rechazo. Series de planteamientos encaminados
a la producción de un bien o la prestación de un servicio.
• Inversión: Aportación de recursos para obtener un beneficio futuro.
Conjunto de recursos que se emplean para producir un bien o servicio y
generar una utilidad.
 PROYECTOS DE INVERSION

• Proyecto de Inversión: Es un conjunto de planes detallados que tienen por

objetivo aumentar la productividad de la empresa para incrementar las
utilidades o la prestación de servicios, mediante el uso óptimo de los fondos en
un plazo razonable.
• Es un plan al que se le asigna determinado monto de capital y se le
proporcionan insumos para producir un bien o servicio útil.
• Serie de planes que se piensan poner en marcha para dar eficacia a alguna
actividad u operación económica o financiera, con el fin de obtener un bien o
servicio en las mejores condiciones y conseguir una retribución.
 DE DONDE SURGEN LOS
PROYECTOS DE INVERSION
• El proceso de identificación de proyectos de inversión ayuda a detectar la
necesidad insatisfecha y propone el satisfactor de ésta. Es importante
señalar que no sólo se limita a esto, sino que además establece un plan con
el que se puede realizar la producción de ese satisfactor mediante la
adquisición de activos.

• También establece la evaluación del proyecto de inversión mediante el análisis y

aplicación de ciertos indicadores que permitan valuar si éste es viable para
su operación.
 DE DONDE SURGEN LOS
PROYECTOS DE INVERSION
• También se hacen proyectos de inversión cuando los activos son
obsoletos o proporcionan poca rentabilidad a las empresas por el uso que se
hacen de ellos. En esos casos para las empresas es recomendable sustituirlos
por activos de tecnología más moderna que reducen los gastos de operación, o
más pequeños cuando los activos tienen mayor capacidad de producción que la
que realmente usan las empresas. Para tomar estas decisiones se hace un
estudio a detalle siguiendo una metodología de proyectos de inversión.
 IMPORTANCIA DE UN PROYECTO
DE INVERSION
• La evaluación de un proyecto de inversión tiene por objeto conocer su
rentabilidad económica y social, de manera que resuelva una necesidad humana
en forma eficiente, segura y rentable, asignando los recursos económicos con
que se cuentan a la mejor alternativa.
• En la actualidad una inversión inteligente requiere de un proyecto bien
estructurado y evaluado que indique la pauta a seguirse como la correcta
asignación de recursos, igualar el valor adquisitivo de la moneda presente en la
moneda futura y estar seguros de que la inversión será realmente rentable,
decidir el ordenamiento de varios proyectos en función a su rentabilidad y
tomar una decisión de aceptación o rechazo.
 TIPOS DE PROYECTOS

• De acuerdo con el sector al que van dirigidos, pueden ser:

• Agropecuarios: Son los que se ubican en el sector primario. Al
explotarlos no se efectúa ninguna transformación: son, por ejemplo:
Porcícolas: Los que se encargan de la cría y la engorda de cerdos.
Caprinos: Aquellos que se dedican a la cría y la engorda de cabras.
Frutículas: Los que se dedican a la explotación de frutales.
• Industriales: Son los que se ubican en el sector secundario, el sector
industrial. Su principal característica es la transformación de productos.
 TIPOS DE PROYECTOS

• De acuerdo con su naturaleza, los proyectos de inversión se clasifican en

los siguientes:
• •Dependientes: Son dos o más proyectos relacionados, que al ser aprobado
uno los demás también se aceptan.
• •Independientes: Son dos o más proyectos que son analizados y son
aprobados o rechazados de forma individual, sin que la decisión incida en
los demás.
• •Mutuamente excluyentes: Este caso ocurre cuando se analiza un conjunto
de proyectos y al seleccionar alguno, los demás quedan descartados.
 TIPOS DE PROYECTOS

• La tercera clasificación es por bienes y servicios:

• De bienes: Los bienes pueden ser: Agrícolas. Forestales, industriales, marítimos,
mineros, pecuarios, etc.
• De servicios: Los servicios de dividen en:
• Infraestructura social: alcantarillado, educación, recreativos, acueductos, salud.
• Infraestructura física: aeropuertos, electrificación, ferrocarriles, carreteras, comunicaciones.
• Infraestructura hidráulica: presas, pozos, mantos acuíferos, etc.

• Transportes: en todas sus modalidades.

 SELECCIÓN DE PROYECTOS

• Una vez que se ha seleccionado el proyecto o alternativas el siguiente paso es

utilizar algún procedimiento general que ayude a seleccionar el mejor proyecto.
• Un procedimiento a seguir en la selección de proyectos se puede decir que es
el siguiente:
• Asignación de recursos respecto al tamaño del proyecto.
• Métodos de análisis: Empír icos. Hacen una evaluación subjetiva de dicha diferencia.
Cuantitativos. Utilizan técnicas numér icas que nos visualizan las diferentes alternativas.

• ·Se debe distinguir entre una buena decisión y un buen resultado, ya que una
buena decisión esta basada en información disponible y tomada después de un
análisis lógico que considere todas las consecuencias de las diferentes
alternativas.
SELECCIÓN DE PROYECTOS

• Todo proyecto de inversión requiere la

asignación de una cantidad de recursos de tipo
material, humano, técnico y financiero, que hará
posible la producción del bien o servicio que se
piensa generar
 DEFINICIÓN DE PERFIL
• En esta fase correspondiente estudiar todos los antecedentes
que permitan formar juicio respecto a la conveniencia y
factibilidad técnico –económico de llevar a cabo la idea del
proyecto. En la evaluación se deben determinar y explicitar los
beneficios y costos del proyecto para lo cual se requiere
definir previa y precisamente la situación "sin proyecto", es
decir, prever que sucederá en le horizonte de evaluación si no
se ejecuta el proyecto.
 DEFINICIÓN DE PERFIL
• El perfil permite, en primer lugar, analizar su viabilidad técnica
de las alternativas propuestas, descartando las que no son
factibles técnicamente. En esta fase corresponde además
evaluar las alternativas técnicamente factibles. En los proyectos
que involucran inversiones pequeñas y cuyo perfil muestra la
conveniencia de su implementación, cabe avanzar
directamente al diseño o anteproyecto de ingeniería de detalle.
 ETAPAS DE UN PROYECTO
• Estudios preliminares
• Los estudios preliminares sirven como base para investigar sólidamente el proyecto. Se
trata de conceptuar la idea del proyecto y limitar los már genes de la inversión.

• Anteproyecto
• El anteproyecto, que también se llama estudio previo de factibilidad. Consiste en
comprobar mediante información detallada, a través de estadísticas, la magnitud de la
competencia, etc. Se muestra la viabilidad del proyecto en un folleto junto con la
semblanza del mismo. Es una etapa en la que se precisan los elementos y formas de las
que consta la inversión que se piensa llevar a cabo.
 ETAPAS DE UN PROYECTO
• Estudio de factibilidad
• En el estudio de factibilidad se señalan las alternativas de solución a los problemas del
proyecto, se presenta documento del proyecto integrado por los análisis de mercado,
de ingeniería, económ icos, financiero y el plan de ejecución. Se establecen los elementos
cuantificables y no cuantificables del proyecto.

• Montaje y ejecución
• Se elabora un programa de actividades y se fijan tiempos para realizar las operaciones.
Hay técnicas y procedimientos para los planes de ejecución: manuales de objetivos y
políticas, diagramas de procesos y flujos, graficas de Gantt, pronósticos y presupuestos.
 ETAPAS DE UN PROYECTO
• Funcionamiento normal
• El potencial de un producto o servicio necesita indicadores de la posibilidad de
introducirnos en un mercado que consideren la existencia y la disponibilidad
de materias primas, tecnología y equipo para producir.
Se refiere a la implantación del proyecto y capacitación del personal,
mantenimiento y venta del bien, así como las fuentes de financiamiento
aplicables.
 LIMITACION DE LOS PROYECTOS
• Infraestructura insuficiente: Esto se refiere a que en la zona donde se
construirán las instalaciones, no hay servicios tales como drenaje,
alcantarillado, luz eléctrica, entre otros. Además, los costos de instalación
son altos y no pueden ser absorbidos por la futura empresa.
• Tecnología: Esta limitante se refiere a que en el mercado nacional no se
encuentra la maquinaria adecuada o en su defecto, el mantenimiento y la
conservación tiene que ser dado por personal especializado y tiene que ser
pagado a personas que vienen del exterior. En estos casos, hay que tener
mucho cuidado a la hora de seleccionar la maquinaria, o bien cuantificar los
costos de capacitación del personal e investigar si en la zona hay recursos
humanos para satisfacer esta necesidad.
 LIMITACION DE LOS PROYECTOS
• Ecología: El aspecto ecológico se debe tomar en consideración para
detectar si la empresa cumple con las normas ambientales que las
autoridades exigen. Éste debe ser uno de los primeros aspectos que se
consideren.
• Ambientación social: Esto se refiere al impacto que tendrás el proyecto en
la sociedad, en la zona donde se instalará la empresa. No tomarla en cuenta
puede ocasionar grandes pérdidas. Esto es recomendable que se analicen
las situaciones de liderazgos formales e informales. Un acercamiento a los
líderes permitirá relacionarlos con la problemática social, política y
económica de la zona.
 LIMITACION DE LOS PROYECTOS
• Económico: Hay que ponderar cuidadosamente las fuentes de
financiamiento y sus políticas crediticias, en corto, mediano y largo plazos.
De esta forma la planeación financiera correrá menos riesgos.
• Políticas de desarrollo. Es importante conocer las políticas de desarrollo de
los gobiernos municipal, estatal y federal, para que se detecten los posibles
beneficios que se puedan sacar de ellas.
• Materia prima: Es necesario analizar los mercados en los cuales se consigue
la materia prima, ya que si no se cuantifica este rubro, se corre peligro de
que los costos se eleven por su escasez en la zona. Conviene investigar
todas las alternativas para contar con flujos constantes que impidan la
escasez.
 LIMITACION DE LOS PROYECTOS
• Cambios en el uso del suelo. Este punto es de vital importancia y se
recomienda que en cuanto se determine el lugar donde se va a construir la
obra, se inicien los trámites correspondientes para autorizar el cambio
deseado.
• Permisos de construcción: Es necesario realizar todos los trámites y
estudios relacionados con la construcción ante las autoridades
correspondientes. De no hacerlo se corre el riesgo de que se suspenda la
obra durante la construcción con todas las consecuencias que acarrea.
ESTUDIO DE PREFACTIBILIDAD

• Estudio preliminar (estudio previo de factibilidad)

• El estudio se lleva a cabo con el objeto de obtener
información sobre el proyecto, sin hacer investigaciones de
campo para conocer el ambiente y el ámbito de aplicación
del proyecto. Así, da una idea de las alternativas y las
condiciones particulares.
 ESTUDIO DE PREFACTIBILIDAD
• Los aspectos que se toman en cuenta en esta fase son:
• Antecedentes del proyecto. Aquí se presenta un resumen de las circunstancias
que dieron origen a la idea del proyecto.
• Aspectos de mercado. Se analizan las variables económicas que pueden afectar
el proyecto.
• Aspectos técnicos. Se hace una innovación del equipo o innovaciones
tecnológicas para el proyecto.
• Aspectos financieros. Se cuantifican las fuentes de ingresos y egresos.
Evaluación del proyecto. Se analizan las condiciones externas, así como los
indicadores financieros y económicos.
 DIAGNOSTICO
• Estudio del ambiente económico, social y político
• El estudio de mercado permite conocer, entre otras cosas, la ubicación de los
consumidores, así como de las empresas de la competencia y el territorio que
ellas controlan.
• Estos conocimientos deben ser tomados en consideración a la hora de
seleccionar el espacio físico donde se construirá la nueva empresa. Ésta debe
ser ubicada estratégicamente; sin embargo, no siempre es posible debido a los
costos de los predios, los planes de desarrollo de los gobiernos, las
disposiciones ecológicas, etc.
• De una buena selección depende estar cerca de los mercados de consumo,
materias primas, mano de obra, servicios, etc.
 DIAGNOSTICO: FACTIBILIDAD Y UBICACIÓN

• Factores en la selección de la ubicación de la empresa:

• Factores institucionales: En la actualidad no hay leyes que restrinjan el
establecimiento de ciertas empresas o que apoyen su establecimiento. Así, es
necesario investigar minuciosamente en las legislaciones aspectos sobre la
construcción, usos del suelo, ecología, salubridad, estímulos fiscales, etc.
• Servicios: Es importante investigar sobre los principales servicios que requerirá
la empresa como son: luz, agua, drenaje, teléfono y todos aquellos que
requiere la empresa para su funcionamiento, ya que sin una adecuada
investigación al respecto, se corre el riesgo de no contar con la calidad de
servicios necesarios para el adecuado funcionamiento de la empresa.
 DIAGNOSTICO: FACTIBILIDAD Y UBICACIÓN

• Materias primas
• Se analizan los proveedores y las distancias que los separan de la empresa, con
el fin de disminuir costos de transporte y la rapidez de servicio. También hay
que considerar el volumen oportuno y suficiente.
• Mano de obra
• En cuanto a los trabajadores, se analiza la existencia de mano de obra calificada
y no calificada, la cantidad que se requiere de cada clase, de acuerdo con las
tareas que hay que realizar y el costo de transportación a la empresa.
 DIAGNOSTICO: FACTIBILIDAD Y UBICACIÓN

• Ubicación estratégica
• Al decidir sobre la ubicación de la empresa, se deben considerar aspectos
como la comunicación que existe en lo referente a transporte, tanto para
empleados como consumidores (vías y medios de comunicación).
• Costo de adquisición de terrenos
• Para la construcción de la empresa deben analizarse las diferentes opciones
que se tengan sobre los predios con las características requeridas para la
ubicación de la empresa y evaluar los aspectos anteriormente mencionados
para tomar la mejor decisión sobre el lugar donde construirán la empresa.
 DIAGNOSTICO: FACTIBILIDAD Y UBICACIÓN

• Seguridad pública: Dada la situación que priva en el país, este factor tiene gran
relevancia, debido a la responsabilidad que la empresa adquiere con el
personal, proveedores y clientes de elegir una opción segura al establecer la
empresa.
• Otros servicios: Es importante también considerar e investigar servicios
adicionales que son de especial importancia como son: hospitales y bomberos
que en algún momento pueden ser requeridos por la empresa.
• Disponibilidad de espacio: El factor de disponibilidad del espacio se refiere a la
existencia de predios que reúnan los requisitos de ubicación, pero sobre todo
de superficie. En este punto hay que considerar el crecimiento de la empresa
que se tenga proyectado en el corto, mediano y largo plazos.
 DIAGNOSTICO: FACTIBILIDAD Y UBICACIÓN

• Ubicación de la empresa
• En los proyectos se recomienda clarificar el lugar exacto en
donde se construirán las instalaciones. Esto es importante sobre
todo en los trabajos del sector público, tesis, etc., que serán
leídos por otras personas, para que ubiquen el lugar y las
condiciones específicas de la zona, en especial para los proyectos
agropecuarios. De esta forma, con ciertas modificaciones se
pueden llevar a cabo proyectos semejantes. En concreto, se
recomienda ilustrar la ubicación con:
 DIAGNOSTICO: FACTIBILIDAD Y UBICACIÓN

• Plano de la República Mexicana, señalando el estado en donde está la empresa.

• Plano del estado, señalando el municipio en donde se ubica la empresa.
• Plano del municipio, señalando el lugar en donde se ubica la futura empresa.
• Croquis de localización en el que se detallen los elementos principales, como
calles, avenidas, edificios conocidos, que permitan a cualquier persona llegar al
lugar donde se ubique la empresa.
 ANALISIS FODA

• FODA (en inglés SWOT), es la sigla usada para referirse a una herramienta
analítica que le permitirá trabajar con toda la información que posea sobre su
negocio, útil para examinar sus:

• El análisis FODA debe enfocarse solamente hacia los factores claves para el
éxito de su negocio. Debe resaltar las fortalezas y las debilidades diferenciales
internas al compararlo de manera objetiva y realista con la competencia y con
las oportunidades y amenazas claves del entorno.
FORTALEZAS Y DEBILIDADES
 OPORTUNIDADES Y AMENAZAS

• Las oportunidades organizacionales se encuentran en aquellas áreas que

podrían generar muy altos desempeños. Las amenazas organizacionales están
en aquellas áreas donde la empresa encuentra dificultad para alcanzar altos
niveles de desempeño.
 PROYECTOS DE INVERSIÓN: ESTUDIO DE
MERCADO
• El estudio de mercado de un proyecto es uno de los análisis más importantes y
complejos que debe realizar el investigador, Más que centrar la atención en el
consumidor y la cantidad del producto que demandará, tiene que estudiar los
mercados, proveedores, competidores y distribuidores e incluso, cuando así se
requiera, las condiciones del mercado externo.
• El estudio, más que describir y proyectar los mercados relevantes para el
proyecto, deben ser una base sólida para realizar una investigación completa:
debe arrojar datos básicos para las demás partes de la investigación.
 OBJETIVOS DEL ESTUDIO DE MERCADO

• El estudio de mercado tiene por objetivo suministrar información valiosa para

la decisión final de invertir o no en un proyecto determinado.
• Al realizar el estudio de mercado, en primer lugar se recoge toda la
información sobre los productos o los servicios del proyecto. La información
se analiza hasta llegar a dos o más soluciones. Con éstas se recomienda una
solución final.
• En el transcurso de estas tres etapas el investigador decide la metodología, la
cantidad y la calidad de la información con que va a escoger las variables y las
técnicas para justificar las recomendaciones. Se puede decir que el principal
objetivo del estudio de mercado, en la preparación del documento del
proyecto, es suministrar la información y los análisis que se requiere
 ELEMENTOS BASICOS DEL ESTUDIO DE
MERCADO

• La demanda de un determinado producto representa las

cantidades que se pueden comprar a distintos precios en un
tiempo determinado. La demanda de un bien o un servicio
depende de los factores siguientes:
• Precio del bien o servicio
• Ingreso de los consumidores
• Precio de bienes sustitutos
• Gustos y preferencias
 MERCADO

• De acuerdo con los economistas, mercado es el área geográfica en la que

concurren oferentes y demandantes que se interrelacionan para el intercambio
de un bien o servicio.
• Desde el punto de vista de los mercadólogos, el mercado puede definirse
como el conjunto de consumidores y/o compradores que ejercen una
demanda específica sobre un producto o tipo de producto.
• De estas definiciones concluimos que una definición de mercado es:
Sitio o lugar donde se dan las relaciones comerciales de venta y compra de
mercancía, de acuerdo con los precios establecidos y la mercancía.
 DEMANDA

• El pronóstico de la demanda es esencialmente una extensión del análisis

de la demanda presente. Los parámetros que indican el tamaño del
mercado, su velocidad y grado de crecimiento, entre otros, deben
depurarse y perfeccionarse antes de efectuar proyecciones. Entre los
métodos que más se utilizan para pronosticar la demanda están:
• Encuestas de extensión de compras
• Análisis estadístico de series de tiempo
• La opinion de expertos
• Modelos econométricos
• Pruebas de marcado
 CONSUMO

• El consumo, comprende las adquisiciones de bienes y servicios

por parte de cualquier sujeto económico (tanto el sector privado
como las administraciones públicas). Significa satisfacer las
necesidades presentes o futuras. Constituye una actividad de tipo
circular en tanto en cuanto que el hombre produce para poder
consumir y a su vez el consumo genera producción.
 OFERTA

• La capacidad que se tenga para satisfacer esa demanda será la

oferta. Cuando se habla de capacidad se refiere al manejo de los
recursos y a la capacidad instalada de la competencia.
• La oferta es la cantidad de bienes o servicios que se ofrecen
(venden) a distintos precios en un momento determinado.
 PRECIO

• Es la cantidad de dinero o de otros objetos con utilidad necesaria

para satisfacer una necesidad que se requiere para adquirir un
producto.
• El precio variará de acuerdo al juego de la oferta y la demanda, o
si éste es regulado de acuerdo a las disposiciones del organismo
que la controla. Tomará en cuenta los factores:
 PRECIO

• Los precios de venta de la competencia

• El poder adquisitivo de los consumidores
• La reacción esperada de la competencia con la introducción de nuestro
producto, que el producto sea nuevo en el mercado, Que el producto exista
en el mercado pero sea nuevo para la empresa
• La promoción
• La manufactura
• Los Canales de distribución que se utilicen
• Versatilidad del producto, Servicios auxiliares del producto
 DISTRIBUCIÓN

• Los canales de distribución son el conjunto de empresas o

individuos que adquieren la propiedad, o participan en su
transferencia, de un bien o servicio a medida que éste se desplaza
del productor al consumidor o usuario industrial.
• Las decisiones sobre el Canal de distribución o comercialización
se encuentran entre las más importantes que debe tomar la
administración, pues afectan de manera directa todas las demás
decisiones de Mercadotecnia.
 DISTRIBUCIÓN

• La mayor parte de los productores utilizan intermediarios para

llevar sus productos al mercado y tratar de organizar un canal de
distribución.
• La razón del uso del Intermediarios se explica porque en gran
medida por su mayor eficiencia para poner los bienes a
disposición de los mercados meta. Por medio de sus contactos,
su experiencia, especialización y escala de operaciones, por lo
general ofrece a la empresa más de lo que ésta puede lograr por
sí misma.