Universidad Nacional Abierta y a Distancia

Vicerrectoría Académica y de Investigación

Curso: Administración Financiera
Código: 102022

Guía de actividades y rúbrica de evaluación – Tarea 2

Diagnóstico financiero

1. Descripción de la actividad

Tipo de actividad: En grupo colaborativo

Momento de la evaluación: Intermedio
Puntaje máximo de la actividad: 175 puntos
La actividad inicia el: La actividad finaliza el: martes, 11
miércoles, 21 de junio de 2023 de julio de 2023
Con esta actividad se espera conseguir los siguientes resultados
de aprendizaje:
Resultado de aprendizaje 2: Elaborar el informe de diagnóstico
financiero y las conclusiones con base en los cálculos y la
interpretación de los resultados del Análisis Vertical y Horizontal de los
Estados Financieros Básicos, Indicadores Financieros e Inductores de
Valor.
La actividad consiste en:
• Leer y comprender la guía de actividades para tener claridad acerca
de la evidencia individual y del trabajo colaborativo que se deben
presentar.
• Leer y apropiar los contenidos de los referentes bibliográficos de la
“Unidad 1: Diagnóstico Financiero,” registrados en el Entorno de
Aprendizaje (son los mismos del Syllabus del curso).
• Con base en el marco teórico y el marco conceptual de la “Unidad
1: Diagnóstico Financiero,” en el “Anexo 1 - Plantilla Única de
Trabajo Administración Financiera,” que se encuentra en la carpeta
denominada guía de actividades y rúbrica de evaluación - Tarea 1 -
Reconocimiento general del curso, en forma individual, desarrollar
los siguientes ejercicios y socializarlos en el foro de trabajo
colaborativo:

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 ✓ En la hoja Estados Financieros, realizar los cálculos para el
Análisis Horizontal y Análisis Vertical de todas las cuentas del
Estado de Resultados y del Estado de Situación Financiera
para los años 1 y 2.
✓ En la hoja “Indicadores Financieros Tarea 2,” efectuar el
cálculo de los 32 Indicadores Financieros (de liquidez,
actividad o eficiencia, endeudamiento y rentabilidad) allí
registrados para los años 1 y 2, calcular las variaciones
absoluta y relativa de los resultados de los indicadores y
efectuar interpretación, análisis e implicaciones de los
resultados.
✓ En la hoja “Inductores de Valor Tarea 2,” calcular los 24
Inductores de Valor allí registrados para los años 1 y 2, que
conforman el Árbol del EVA, calcular las variaciones absoluta y
relativa de los resultados de los inductores y efectuar
interpretación, análisis e implicaciones de los resultados.
• Con base en el marco teórico y el marco conceptual de la “Unidad
1: Diagnóstico Financiero,” en el “Anexo 1 - Plantilla Única de
Trabajo Administración Financiera,” en forma colaborativa, en el
foro de discusión, desarrollar los siguientes ejercicios:
✓ En la hoja “Informe de Diagnóstico Tarea 2,” elaborar un
Informe de Diagnóstico Financiero detallado, que describa la
situación financiera de la empresa. El informe se debe
construir a partir de tres componentes fundamentales: 1)
Análisis de los resultados de los cálculos para Análisis Vertical
y Horizontal del Estado de Resultados y del Estado de
Situación Financiera; 2) Interpretación, análisis e
implicaciones de los resultados de los 32 Indicadores
Financieros; y 3) Interpretación, análisis e implicaciones de los
resultados de los 24 Inductores de Valor que conforman el
Árbol del EVA. Con base en interpretación, análisis e
implicaciones de los resultados de los Indicadores Financieros
y los Inductores de Valor se deben identificar debilidades y/o
fortalezas.
En la hoja “Conclusiones Tarea 2,” plantear las conclusiones más
relevantes de la situación financiera de la empresa que se describe en
el informe de diagnóstico. Las conclusiones solamente se deben
formular después de elaborar el informe de diagnóstico y con base en

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lo allí registrado. Deben ser argumentos y/o afirmaciones directas
acerca de la situación de la empresa y no deben contener aspectos
teóricos o conceptuales ni hacer referencia a los logros que cada
estudiante alcance con el desarrollo de la actividad.
Para el desarrollo de la actividad tenga en cuenta que:
En el entorno de Información inicial debe:
• Revisar la Agenda del curso para tener claridad acerca de la fecha
de vencimiento del plazo de entrega del trabajo colaborativo final.
En el entorno de Aprendizaje debe:
• Leer y comprender con claridad la presente guía.
• Consultar y apropiar los contenidos de la “Unidad 1: Diagnóstico
Financiero.”
• Descargar el Anexo 1 - Plantilla Única de Trabajo Administración
Financiera.
• Participar desde la apertura del Foro de discusión – Unidad 1 –
Tarea 2 – Diagnóstico financiero y no ingresar solamente faltando
dos o tres días para el cierre de la actividad.
• En el Foro de discusión – Unidad 1 – Tarea 2 – Diagnóstico
financiero, seleccionar uno de los roles para el desarrollo del
trabajo colaborativo, anunciar el rol seleccionado, desempeñar las
funciones y cumplir las responsabilidades a cargo del rol escogido.
• En el Foro de discusión – Unidad 1 – Tarea 2 – Diagnóstico
financiero, cada integrante del grupo debe presentar el Anexo 1 -
Plantilla Única de Trabajo Administración Financiera con las hojas
Estados Financieros, Indicadores Financieros Tarea 2 e
Inductores de Valor Tarea 2 completa y correctamente
diligenciadas. Esto como aporte significativo de cada integrante del
grupo para la construcción del trabajo colaborativo.
De manera que, a partir de las versiones de todos los integrantes del
grupo, se desarrolle un debate académico que propicie el consenso
requerido para construir la versión final del trabajo colaborativo.
Solamente el diligenciamiento correcto y completo de las hojas
Estados Financieros, Indicadores Financieros Tarea 2 e
Inductores de Valor Tarea 2 por parte de cada integrante será
considerada como aporte significativo para la construcción del trabajo
colaborativo. Por tanto, saludos, mensajes de felicitación, mensajes
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 de aprobación de aportes y participaciones sólo para coordinar
actividades, cumplir funciones del rol seleccionado y consolidar el
trabajo final no serán catalogados como aportes significativos.
• En el Foro de discusión – Unidad 1 – Tarea 2 – Diagnóstico
financiero, interactuar en el debate académico que debe
desarrollarse para la construcción del trabajo colaborativo. Para tal
propósito el desempeño de los roles es fundamental, pues con ello
se dinamiza la interacción, se propicia eficiencia, hay comunicación
formal y fluida y se coordinan en buena forma las acciones para la
elaboración del trabajo colaborativo. Los roles sugeridos son los
siguientes:
Compilador: consolidar el documento que se constituye como el
producto final del debate, teniendo en cuenta que se hayan incluido los
aportes de todos los participantes y que solo se incluya a los
estudiantes que intervinieron en el proceso. Debe informar a la persona
encargada de las alertas para que avise a quienes no hicieron sus
participaciones, que no se les incluirá en el producto a entregar.
Revisor: asegurar que el escrito cumpla con las normas de
presentación de trabajos exigidos por el docente.
Evaluador: asegurar que el documento contenga los criterios
presentes en la rúbrica. Debe comunicar a la persona encargada de las
alertas para que informe a los demás integrantes del equipo en caso
que haya que realizar algún ajuste sobre el tema.
Entregas: alertas sobre los tiempos de entrega de los productos y
enviar el documento en los tiempos estipulados, utilizando los recursos
destinados para el envío, e indicar a los demás compañeros que se ha
realizado la entrega.
Alertas: asegurar que se avise a los integrantes del grupo de las
novedades en el trabajo e informar al docente mediante el foro de
trabajo y la mensajería del curso, que se ha realizado el envío del
documento.
En el entorno de Evaluación debe:
• Entregar el Anexo 1 - Plantilla Única de Trabajo Administración
Financiera con las hojas Integrantes Estados Financieros,
Indicadores Financieros Tarea 2, Inductores de Valor Tarea
2, Informe de Diagnóstico Tarea 2 y Conclusiones Tarea 2
correcta y completamente diligenciadas.

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Evidencias de trabajo independiente:
Las evidencias de trabajo independiente para entregar son:
• Anexo 1 - Plantilla Única de Trabajo Administración Financiera con
las hojas Integrantes, Estados Financieros, Indicadores
Financieros Tarea 2 e Inductores de Valor Tarea 2 completa y
correctamente diligenciadas. Esto como aporte significativo de cada
integrante del grupo para la construcción del trabajo colaborativo.
Evidencias de trabajo grupal:
Las evidencias de trabajo grupal a entregar son:
• Anexo 1 - Plantilla Única de Trabajo Administración Financiera con
las hojas Estados Financieros, Indicadores Financieros Tarea
2, Inductores de Valor Tarea 2, Informe de Diagnóstico
Tarea 2 y Conclusiones Tarea 2 correcta y completamente
diligenciadas. Una única plantilla por grupo, que debe ser
enviada solamente por quien tenga a su cargo el rol de
Entregas.

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2. Lineamientos generales para la elaboración de las evidencias
de aprendizaje a entregar.

Para evidencias elaboradas independientemente, tenga en cuenta las

siguientes orientaciones:
• Consultar la agenda del curso para cumplir el plazo establecido y
solicitar realimentación previa dentro de la fecha límite.
• Las dudas conceptuales y metodológicas deben ser planteadas a
través de los espacios de acompañamiento sincrónico (Microsoft
Teams, CIPAS, Web Conferencia) y de acompañamiento
asincrónico (foro de discusión de la Tarea 2 y mensajería interna).
• Descargar el Anexo 1 - Plantilla Única de Trabajo Administración
Financiera, que se encuentra en el mismo espacio en el que está
ubicada la Guía de actividades y rubrica de evaluación-Unidad 1-
Tarea 1-Reconocimiento general del curso.
• Desarrollar la actividad en forma responsable. Se recomienda
evitar copiarse de los trabajos de otros estudiantes, de manera
que se logre el resultado de aprendizaje establecido.
• Los grupos colaborativos pares deben realizar los cálculos desde la
perspectiva de una empresa comercial y de servicios y los grupos
impares deben realizar los cálculos para análisis desde la
perspectiva de una empresa de producción. Esto para que, según
corresponda, se aplique el criterio acerca de que en las empresas
comerciales y de servicios se contabiliza el Costo de Ventas o de
Prestación de Servicios y no el Costo de Producción y que en las
empresas de producción se genera Costo de Producción y no Costo
de Ventas y de Prestación de Servicios. Por consiguiente, como los
cálculos se deben efectuar a partir de las cuentas de los Estados
Financieros incluidos en la plantilla, no se requiere buscar
información de ninguna empresa.
✓ En la hoja Tabla de Amortización encuentra información de
capital e intereses pagados por los pasivos financieros a corto
plazo. De modo que, algunos valores de la tabla son necesarios
para el cálculo de algunos Indicadores Financieros y algunos
Inductores de Valor.
✓ La tarifa a tener en cuenta para los cálculos que involucren la
tasa del impuesto de renta y complementarios es el 37%.

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 ✓ En la hoja Integrantes, del Anexo 1 - Plantilla Única de
Trabajo Administración Financiera, cuando se presenten
aportes individuales solamente se debe registrar la información
de quien socializa su trabajo independiente (individual).
✓ Como aporte significativo, cada integrante del grupo (en forma
individual) debe desarrollar y socializar en el foro de discusión
las hojas Estados Financieros, Indicadores Financieros Tarea 2
e Inductores de Valor Tarea 2. En este espacio recibirá la
realimentación por parte del tutor a cargo.
✓ Se recomienda tener en cuenta las orientaciones incluidas en
los comentarios o notas de las celdas de los encabezados. Allí
se ilustran procedimientos para los cálculos y se registran
recomendaciones muy importantes para el desarrollo de los
ejercicios en debida forma. También para interpretación,
análisis e implicaciones de los resultados y la construcción del
informe de diagnóstico financiero.
Para evidencias elaboradas en grupo colaborativamente, tenga en
cuenta las siguientes orientaciones:
✓ Luego de que todos los integrantes del grupo hayan efectuado
sus aportes individuales, en forma colaborativa, con base en un
debate académico fluido, en la hoja “Informe de Diagnóstico
Tarea 2,” deben elaborar un Informe de Diagnóstico
Financiero detallado, que describa la situación financiera de la
empresa. El informe se debe construir a partir de tres
componentes fundamentales: 1) Análisis de los resultados de
los cálculos para Análisis Vertical y Horizontal del Estado de
Resultados y del Estado de Situación Financiera; 2)
Interpretación, análisis e implicaciones de los resultados de los
32 Indicadores Financieros; y 3) Interpretación, análisis e
implicaciones de los resultados de los 24 Inductores de Valor
que conforman el Árbol del EVA. Con base en interpretación,
análisis e implicaciones de los resultados de los Indicadores
Financieros y los Inductores de Valor se deben identificar
debilidades y/o fortalezas.

Para tal propósito es fundamental lo siguiente:

- Identificar los resultados más relevantes de los cálculos para

Análisis Vertical y Análisis horizontal (variaciones absoluta y

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 relativa) de los Estados Financieros Básicos. Es decir,
aquellos con mayor sensibilidad para la generación de valor
para la empresa.
- Establecer las implicaciones de los resultados de los
Indicadores Financieros con mayor sensibilidad para la
generación de valor para la empresa.
- Establecer las implicaciones de los resultados de los
Inductores de Valor con mayor sensibilidad para la
generación de valor para la empresa.
- Analizar las variaciones absoluta y relativa de los Indicadores
Financieros y los Inductores de Valor del Árbol del EVA.
- En la redacción del informe de diagnóstico se requiere ir más
allá de la simple descripción de los resultados de los cálculos
para Análisis Vertical y Análisis Horizontal de las cuentas de
los Estados Financieros, de los Indicadores Financieros y de
los Inductores de Valor. Solamente así se puede describir en
forma clara y precisa la situación financiera de la empresa al
respecto.
- En todos los análisis se deben identificar debilidades y/o
fortalezas.
- Los textos del informe de diagnóstico se deben redactar en
debida forma, sin errores de ortografía ni digitación. Se
recomienda construir el texto en Word y luego copiarlo y
pegarlo en el espacio correspondiente de la plantilla.
- En cumplimiento de los estándares de las Normas APA,
registrar las referencias bibliográficas consultadas para el
desarrollo de la actividad.
- Cada conclusión debe redactarse en forma eficaz, sin errores
de ortografía ni digitación. Se recomienda construir el texto
en Word y luego copiarlo y pegarlo en el espacio
correspondiente. Las conclusiones son ilimitadas, así que, se
pueden insertar tantas filas como consecuencias construya
cada estudiante.
- El Anexo 1 - Plantilla Única de Trabajo Administración
Financiera debe ser enviada únicamente por el estudiante
que seleccione y desempeñe el rol de Entregas, a través del

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 espacio Unidad 1 - Tarea 2 - Diagnóstico Financiero - Rúbrica
de evaluación y entrega de la actividad, ubicado en el
Entorno de Evaluación. Solamente se debe entregar un
único trabajo colaborativo por grupo.
- En la plantilla se deben consolidar los aportes realizados por
todos los participantes. No se trata de, simplemente,
adicionar los aportes individuales sino de que, a través
del debate académico respectivo, se depuren tales
aportes y se construya una versión mejorada de los
mismos.
- Todos los integrantes del grupo deben participar con sus
aportes en el desarrollo de la actividad.
- Antes de entregar el producto solicitado, deben revisar que
cumpla con todos los requerimientos que se señalaron en
esta guía de actividades.
- Solo se deben incluir como autores del producto entregado
los integrantes del grupo que hayan participado con aportes
significativos durante el tiempo destinado para la actividad.
- Utilizar otros medios como WhatsApp, Skype, Teams, email,
teléfono, reuniones presenciales y otros es valioso y aporta.
No obstante, el único espacio institucional para realizar
los aportes significativos exigidos es el Foro de
discusión – Unidad 1 – Tarea 2 – Diagnóstico
financiero (Acuerdo 003 de 2017, expedido por el Consejo
Superior de la UNAD).
Los estudiantes deben participar desde la apertura del foro.
Además, las participaciones de los estudiantes que solamente
ingresen al foro faltando tres días para el vencimiento del
plazo de entrega del trabajo colaborativo no serán tenidas
en cuenta para la asignación de la calificación. Esto en
cumplimiento de los numerales 1 al 4 del artículo 19 de la
Resolución 6808 de 2014 “Por la cual se emiten los referentes y
lineamientos para el desarrollo del trabajo colaborativo y el
acompañamiento docente y se dictan otras disposiciones.”
Tenga en cuenta que todos los productos escritos individuales o
grupales deben cumplir con las normas de ortografía y con las
condiciones de presentación que se hayan definido.

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En cuanto al uso de referencias considere que el producto de esta
actividad debe cumplir con las normas APA

En cualquier caso, cumpla con las normas de referenciación y evite el

plagio académico, para ello puede apoyarse revisando sus productos
escritos mediante la herramienta Turnitin que encuentra en el campus
virtual.
Considere que en el acuerdo 029 del 13 de diciembre de 2013, artículo
99, se considera como faltas que atentan contra el orden académico,
entre otras, las siguientes: literal e) “El plagiar, es decir, presentar
como de su propia autoría la totalidad o parte de una obra, trabajo,
documento o invención realizado por otra persona. Implica también el
uso de citas o referencias faltas, o proponer citad donde no haya
coincidencia entre ella y la referencia” y liberal f) “El reproducir, o
copiar con fines de lucro, materiales educativos o resultados de
productos de investigación, que cuentan con derechos intelectuales
reservados para la Universidad”
Las sanciones académicas a las que se enfrentará el estudiante son las
siguientes:
a) En los casos de fraude académico demostrado en el trabajo
académico o evaluación respectiva, la calificación que se impondrá
será de cero puntos sin perjuicio de la sanción disciplinaria
correspondiente.
b) En los casos relacionados con plagio demostrado en el trabajo
académico cualquiera sea su naturaleza, la calificación que se
impondrá será de cero puntos, sin perjuicio de la sanción disciplinaria
correspondiente.

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 3. Formato de Rúbrica de evaluación

Tipo de actividad: En grupo colaborativo

Momento de la evaluación: Intermedio
La máxima puntuación posible es de 175 puntos
Nivel alto: realiza de forma correcta y completa los cálculos
para Análisis Vertical y Horizontal de los Estados Financieros.
Primer criterio de
Si su trabajo se encuentra en este nivel puede obtener
evaluación:
entre 11 puntos y 19 puntos
Cálculos para
Nivel Medio: realiza en forma parcial los cálculos para Análisis
Análisis Vertical y
Vertical y Horizontal de los Estados Financieros; o algunos son
Horizontal de los
incorrectos.
Estados Financieros
Si su trabajo se encuentra en este nivel puede obtener
entre 2 puntos y 10 puntos
Este criterio
representa 19
Nivel bajo: no realiza los cálculos para Análisis Vertical y
puntos del total
Horizontal de los Estados Financieros; o presenta información
de 175 puntos de
diferente.
la actividad.
Si su trabajo se encuentra en este nivel puede obtener
entre 0 puntos y 1 punto
Nivel alto: calcula y hace en forma correcta y completa
Segundo criterio interpretación, análisis e implicaciones de los resultados de los
de evaluación: Indicadores Financieros.
Si su trabajo se encuentra en este nivel puede obtener
Cálculo, entre 22 puntos y 42 puntos
interpretación,
análisis e Nivel Medio: calcula en forma incorrecta o incompleta algunos
implicaciones de los Indicadores Financieros; o presenta, en forma incompleta o
resultados de los incorrecta, interpretación, análisis e implicaciones de los
Indicadores resultados de algunos Indicadores Financieros.
Financieros Si su trabajo se encuentra en este nivel puede obtener
entre 2 puntos y 21 puntos
Este criterio
representa 42 Nivel bajo: no calcula y no presenta interpretación, análisis e
puntos del total implicaciones de los resultados de los Indicadores Financieros; o
de 175 puntos de presenta información diferente.
la actividad. Si su trabajo se encuentra en este nivel puede obtener
entre 0 puntos y 1 punto

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 Nivel alto: calcula y presenta en forma correcta y completa
interpretación, análisis e implicaciones de los resultados de los
Tercer criterio de
Inductores de Valor.
evaluación:
Si su trabajo se encuentra en este nivel puede obtener
entre 18 puntos y 34 puntos
Cálculo,
interpretación,
Nivel Medio: calcula en forma incorrecta o incompleta algunos
análisis e
Inductores de Valor; o presenta, en forma incompleta o
implicaciones de los
incorrecta interpretación, análisis e implicaciones de los
resultados de los
resultados de algunos Inductores de Valor.
Inductores de Valor
Si su trabajo se encuentra en este nivel puede obtener
entre 2 puntos y 17 puntos
Este criterio
representa 34
Nivel bajo: no calcula y no presenta interpretación, análisis e
puntos del total
implicaciones de los resultados de los Inductores de Valor; o
de 175 puntos de
presenta información diferente.
la actividad.
Si su trabajo se encuentra en este nivel puede obtener
entre 0 puntos y 1 punto
Nivel alto: seleccionó el rol y desempeñó a cabalidad funciones
y responsabilidades, como aporte significativo para la
construcción del trabajo colaborativo, presentó el trabajo
individual con las hojas “Estados Financieros,” “Indicadores
Financieros Tarea 2” e “Inductores de Valor Tarea 2” correcta y
Cuarto criterio de completamente diligenciadas y participó en el debate para la
evaluación: construcción del informe de diagnóstico.
Si su trabajo se encuentra en este nivel puede obtener
entre 11 puntos y 20 puntos
Aportes
significativos.
Nivel medio: no seleccionó un rol; o no desempeñó a cabalidad
las funciones y responsabilidades del rol escogido; o no
Este criterio presentó el trabajo individual con las hojas “Estados
representa 20 Financieros,” “Indicadores Financieros Tarea 2” e “Inductores de
puntos del total Valor Tarea 2” correcta y completamente diligenciadas; o no
de 175 puntos de participó en el debate para la construcción del informe de
la actividad diagnóstico.
Si su trabajo se encuentra en este nivel puede obtener
entre 2 puntos y 10 puntos

Nivel bajo: no participó en el foro, no seleccionó un rol, no

desempeñó a cabalidad funciones y responsabilidades del rol

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 escogido, no realizó aportes significativos; o solamente envió
mensajes de saludo, felicitación, aprobación de aportes o para
consolidar el trabajo final.
Si su trabajo se encuentra en este nivel puede obtener
entre 0 puntos 1 punto
Nivel alto: más allá de la simple descripción de los resultados
de los cálculos, describe en forma correcta, amplia y detallada la
Quinto criterio de situación financiera de la empresa y resalta fortalezas y
evaluación: debilidades.
Si su trabajo se encuentra en este nivel puede obtener
entre 21 puntos y 40 puntos
Informe de
diagnóstico Nivel medio: describe en forma superficial la situación
financiero. financiera de la empresa; o no trasciende la simple descripción
de los resultados de los cálculos; o no resalta fortalezas y
debilidades.
Este criterio Si su trabajo se encuentra en este nivel puede obtener
representa 40 entre 2 puntos y 20 puntos
puntos del total
de 175 puntos de Nivel bajo: no participa en la construcción del informe de
la actividad diagnóstico.
Si su trabajo se encuentra en este nivel puede obtener
entre 0 puntos 1 punto
Nivel alto: enfatiza en los aspectos más relevantes de la
situación financiera de la empresa según el informe de
diagnóstico.
Sexto criterio de Si su trabajo se encuentra en este nivel puede obtener
evaluación: entre 11 puntos y 20 puntos

Conclusiones Nivel Medio: plantea aspectos de la situación financiera de la

empresa que no son relevantes; o registra aspectos teóricos o
Este criterio conceptuales; o incluye logros alcanzados con el desarrollo de la
representa 20 actividad; o presenta las conclusiones antes de elaborar el
puntos del total informe de diagnóstico.
de 175 puntos de Si su trabajo se encuentra en este nivel puede obtener
la actividad. entre 2 puntos y 10 puntos

Nivel bajo: no plantea conclusiones; o presenta información

diferente.

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Si su trabajo se encuentra en este nivel puede obtener
entre 0 puntos y 1 punto

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