EMPRESA SAS 2022

BALANCE GENERAL - ESTADO SITUACIÓN FINANCIERA

AÑO 1 AÑO 2 AÑO 3

ACTIVOS
Efectivo y equivalentes de efectivo $ 120,500,000 $ 132,600,000 $ 175,000,000
Inversiones $ 193,000,000 $ 292,000,000 $ 364,000,000
Cartera de Clientes $ 160,000,000 $ 196,500,000 $ 234,580,000
Inventarios (existencias) $ 120,206,000 $ 145,000,000 $ 247,000,000
Total activos corrientes $ 593,706,000 $ 766,100,000 $ 1,020,580,000

Activos fijos $ 286,000,000 $ 423,634,100 $ 589,781,640

Menos. Depreciación acumulada $ 30,000,000 $ 62,000,000 $ 81,000,000
Activos fijos netos $ 256,000,000 $ 361,634,100 $ 508,781,640
Otros activos $ 33,000,000 $ 37,000,000 $ 46,000,000
Valorizaciones $ 14,300,000 $ 15,100,000 $ 16,200,000
Total activos no corrientes $ 303,300,000 $ 413,734,100 $ 570,981,640

TOTAL ACTIVO $ 897,006,000 $ 1,179,834,100 $ 1,591,561,640

PASIVOS
Obligaciones financieras corto plazo $ 45,000,000 $ 52,000,000 $ 31,500,000
Proveedores $ 276,400,000 $ 337,200,000 $ 250,230,000
Cuentas por pagar $ 9,000,000 $ 15,600,000 $ 21,000,000
Obligaciones laborales por pagar $ 3,500,000 $ 3,200,000 $ 31,180,000
Impuestos por pagar $ 7,800,000 $ 8,200,000 $ 9,500,000
Ingresos recibidos por anticipado $ 1,000,000 $ 2,500,000 $ 2,750,000
Total pasivo corriente $ 342,700,000 $ 418,700,000 $ 346,160,000

Obligaciones financieras largo plazo $ 30,000,000 $ 23,000,000 $ 102,500,000

Cuentas por pagar a accionistas $ 20,000,000 $ 17,000,000 $ 35,000,000
Bonos por pagar $ 6,000,000 $ 6,000,000 $ 12,800,000
Total pasivo no corriente $ 56,000,000 $ 46,000,000 $ 150,300,000

TOTAL PASIVO $ 398,700,000 $ 464,700,000 $ 496,460,000

PATRIMONIO
Capital social $ 231,000,000 $ 231,000,000 $ 315,160,000
Utilidad del ejercicio $ 162,006,000 $ 216,028,100 $ 294,707,540
Utilidad ejercicios anteriores $ 73,000,000 $ 235,006,000 $ 451,034,100
Reservas $ 18,000,000 $ 18,000,000 $ 18,000,000
Valorizaciones $ 14,300,000 $ 15,100,000 $ 16,200,000
TOTAL PATRIMONIO $ 498,306,000 $ 715,134,100 $ 1,095,101,640
Pasivo + Patrimonio = Activo $ 897,006,000 $ 1,179,834,100 $ 1,591,561,640
Diferencias $0 $0 $0
EMPRESA SAS 2022
ESTADO DE RESULTADOS

AÑO 1 AÑO 2 AÑO 3

Ventas $ 2,300,000,000 $ 2,530,000,000 $ 2,864,200,000

Menos. Costo de ventas $ 1,520,000,000 $ 1,630,000,000 $ 1,783,000,000
UTILIDAD BRUTA $ 780,000,000 $ 900,000,000 $ 1,081,200,000

Gastos administrativos
Gasto nomina $ 105,000,000 $ 119,000,000 $ 124,000,000
Gasto arrendamiento $ 98,000,000 $ 93,000,000 $ 102,000,000
Gasto seguros $ 15,000,000 $ 16,700,000 $ 17,630,000
Gasto depreciación $ 3,500,000 $ 4,200,000 $ 5,180,000
Gasto amortización $ 1,200,000 $ 1,320,000 $ 1,492,000
Gasto provisiones $ 1,600,000 $ 1,750,000 $ 1,876,000
Total de gastos administrativos $ 224,300,000 $ 235,970,000 $ 252,178,000

Gastos de ventas
Gasto nomina comercial $ 204,600,000 $ 225,400,000 $ 239,500,000
Gasto publicidad $ 35,000,000 $ 36,500,000 $ 39,800,000
Otros gastos de ventas $ 9,300,000 $ 6,700,000 $ 7,240,000
Total de gastos de ventas $ 248,900,000 $ 268,600,000 $ 286,540,000

Total gastos operacionales $ 473,200,000 $ 504,570,000 $ 538,718,000

UTILIDAD OPERACIONAL $ 306,800,000 $ 395,430,000 $ 542,482,000

Gastos no operacionales
Gasto por interés $ 65,000,000 $ 73,000,000 $ 102,620,000
Gastos extraordinarios $ 13,000,000 $ 9,200,000 $ 12,300,000
Total gastos no operacionales $ 78,000,000 $ 82,200,000 $ 114,920,000

Ingresos no operacionales
Ingreso por intereses $ 9,500,000 $ 10,200,000 $ 16,580,000
Ingresos extraordinarios $ 3,200,000 $ 690,000 $ 1,590,000
Total ingresos no operacionales $ 12,700,000 $ 10,890,000 $ 18,170,000

UTILIDAD ANTES DE IMPUESTOS $ 241,800,000 $ 322,430,000 $ 439,862,000

Impuestos. Tasa 33% $ 79,794,000 $ 106,401,900 $ 145,154,460

UTILIDAD NETA $ 162,006,000 $ 216,028,100 $ 294,707,540

 EMPRESA SAS
ANALISIS VERTICAL

AÑO 1 AÑO 2 AÑO 3

13% 11% 11%

22% 25% 23%
18% 17% 15%
13% 12% 16%
66% 65% 64%

32% 36% 37%

3% 5% 5%
29% 31% 32%
4% 3% 3%
2% 1% 1%
34% 35% 36%

100% 100% 100%

11% 11% 6%
69% 73% 50%
2% 3% 4%
1% 1% 6%
2% 2% 2%
0% 1% 1%
86% 90% 70% 22%

8% 5% 21%
5% 4% 7%
2% 1% 3%
14% 10% 30% 9%

100% 100% 100%

46% 32% 29%

33% 30% 27%
15% 33% 41%
4% 3% 2%
3% 2% 1%
100% 100% 100% 69%
 EMPRESA SAS
ANALISIS VERTICAL
AÑO 1 AÑO 2 AÑO 3

100% 100% 100%

66.09% 64.43% 62.25%
33.91% 35.57% 37.75%

4.57% 4.70% 4.33%

4.26% 3.68% 3.56%
0.65% 0.66% 0.62%
0.15% 0.17% 0.18%
0.05% 0.05% 0.05%
0.07% 0.07% 0.07%
9.75% 9.33% 8.80%

8.90% 8.91% 8.36%

1.52% 1.44% 1.39%
0.40% 0.26% 0.25%
10.82% 10.62% 10.00%

20.57% 19.94% 18.81%

13.34% 15.63% 18.94%

2.83% 2.89% 3.58%

0.57% 0.36% 0.43%
3.39% 3.25% 4.01%

0.41% 0.40% 0.58%

0.14% 0.03% 0.06%
0.55% 0.43% 0.63%

10.51% 12.74% 15.36%

3.47% 4.21% 5.07%

7.04% 8.54% 10.29%

 A
año1 - año 2
Análisis
Variaciòn Variacion
Absoluta Relativo

$ 12,100,000 10%
$ 99,000,000 51%
$ 36,500,000 23%
$ 24,794,000 21%
Del 100% de los activos hay una mayor $ 172,394,000 29%
concentración en los activos corriente en un 64%
para el año 3, dentro de los cuales su mayor $ 137,634,100 48%
concentración esta en la inversiones con una $ 32,000,000 107%
participación del 23% del total de los activos
$ 105,634,100 41%
corriente.
$ 4,000,000 12%
$ 800,000 6%
$ 110,434,100 36%

$ 282,828,100 32%

$ 7,000,000 16%
$ 60,800,000 22%
$ 6,600,000 73%
-$ 300,000 -9%
$ 400,000 5%
La composición del pasivo su mayor concentración
se encuentra en el pasivo corriente para el año 3 $ 1,500,000 150%
con una participación del 70% ,representada en los $ 76,000,000 22%
proveedores con un 50% , lo que se evidencia que
tiene una politica de financiación a través de su -$ 7,000,000 -23%
proveedores. -$ 3,000,000 -15%
$0 0%
-$ 10,000,000 -18%

$ 66,000,000 17%

$0 0%
$ 54,022,100 33%
Se evidencia la politica de financiacioón que tiene la $ 162,006,000 222%
empresa , donde se evidencia una mayor $0 0%
concentración en su pasivos a corto plazo y se ve $ 800,000 6%
un predominio del patrimonio representado con un
69% ,donde se evidencia que los acreedores son $ 216,828,100 44%
dueños del 31% fr la empresa y su accionista $ 282,828,100 32%
poseen un 69%.
 A
año1 - año 2

$ 230,000,000 10%
$ 110,000,000 7%
$ 120,000,000 15%

$ 14,000,000 13%
-$ 5,000,000 -5%
$ 1,700,000 11%
$ 700,000 20%
$ 120,000 10%
$ 150,000 9%
$ 11,670,000 5%

$ 20,800,000 10%
$ 1,500,000 4%
-$ 2,600,000 -28%
$ 19,700,000 8%

$ 31,370,000 7%

$ 88,630,000 29%

$ 8,000,000 12%
-$ 3,800,000 -29%
$ 4,200,000 5%

$ 700,000 7%
-$ 2,510,000 -78%
-$ 1,810,000 -14%

$ 80,630,000 33%

$ 26,607,900 33%

$ 54,022,100 33%
 EMPRESA SAS
ANALISIS HORIZONTAL - E-F.
año1 - año 2 año2 -año3

Variaciòn Variacion
Análisis Análisis
Absoluta Relativo

$ 42,400,000 32%
$ 72,000,000 25%
$ 38,080,000 19% se evidencia que e año 3
hubo un incremento en sus
$ 102,000,000 70% activos corrientes
se evidencia que e año 2 $ 254,480,000 33% comparado con el año 2 en
hubo un incremento en sus
activos corrientes un 33%y mientras sus
comparado con el año 1 y $ 166,147,540 39% activos no corrientes hubo
mientras sus activos no $ 19,000,000 31% un incremento del 38% para
corrientes hubo un el año 3 comparado con el
$ 147,147,540 41%
incremento del 36% año 2 , es decir sus activos
$ 9,000,000 24% incrementaron en 35% en el
comparado con el año 1 , $ 1,100,000 7% año 3 comparado con el año
es decir sus activos
incrementaron en 32% en el $ 157,247,540 38% 2,
año 2 comparado con el
año 1 $ 411,727,540 35%

Los pasivos de observa una -$ 20,500,000 -39%

incremento en el pasivo -$ 86,970,000 -26%
corriente en el año 2 $ 5,400,000 35%
comparado con el año 1 $ 27,980,000 874%
del 22% dentro de los $ 1,300,000 16% analizando el año 3
cuales los más comparado con el año 2 se
$ 250,000 10%
representativos las cuentas evidencia que los pasivo
por pagar incrementaron -$ 72,540,000 -17% corrientes disminuyeron
73% con respecto al año 1 considerablemente, en un
y los ingresos recibidos por $ 79,500,000 346% 17% y sus pasivos totales a
anticipados en un 150% $ 18,000,000 106% largo plazo incrementaron
como comparado el año $ 6,800,000 113% en un 227% esto debido a
anterior, sin embargo en el que se apalancaron
pasivo a largo plazo hubo $ 104,300,000 227% financieramente el cual
una disminución del -18% impacto el pasivo a largo
comparado con el año 1. $ 31,760,000 7% plazo .

se evidencia que el $ 84,160,000 36%

patrimonio crecio en un $ 78,679,440 36% se observa que el
44% con respecto al año $ 216,028,100 92% patrimonio incremento en un
anterior debido que sus 53% ,esto se debe a que
utilidades del ejercicio de $0 0% las utilidades crecieron en
año 2 incrementaron en un $ 1,100,000 7% un 36%
33% $ 379,967,540 53%
$ 411,727,540 35%
 EMPRESA SAS
ANALISIS HORIZONTAL - E.R.
ANALISIS año2 -año3 ANALISIS

$ 334,200,000 13%
$ 153,000,000 9%
$ 181,200,000 20%
$0
$0
$ 5,000,000 4%
$ 9,000,000 10%
$ 930,000 6%
$ 980,000 23%
$ 172,000 13%
$ 126,000 7%
$ 16,208,000 7%
comparando el año 2 con
comparando el año 3 con
el año 1 se evidencia que
$ 14,100,000 6% el año 2 se evidencia que
las ventas incrementaron
las ventas incrementaron
en un 10% , los gastos $ 3,300,000 9%
en un 20% , los gastos
administrativos en un $ 540,000 8% administrativos en un 7% ,
5% , los gastos $ 17,940,000 7% los gastos operaciones se
operaciones crecieron en
mantuvieron en 7%, es así
un 7%, es así que la
$ 34,148,000 7% que la utildad operacional
utildad operacional
crecion en un 37% y su
crecion en un 29% y su
utilidad neta crecio en un
utilidad neta crecio en un $ 147,052,000 37% 37% comparado con el
33% comparado con el
año anterior
año anterior
$ 29,620,000 41%
$ 3,100,000 34%
$ 32,720,000 40%

$ 6,380,000 63%
$ 900,000 130%
$ 7,280,000 67%

$ 117,432,000 36%

$ 38,752,560 36%

$ 78,679,440 36%
realizar
Hallar los indicadores abajo mencionado para el año 3, y realizar muy puntualmente la interpretación del resultad
INDICADOR AÑO 3 META

Razón Corriente $3 1.5

Prueba Acida $ 2.23 1.0

Margen Bruto 38% 30%

Realizar Análisis Horizonta y Vertical de la información financiera presentada (Estado Situación Financiera y Esta
Nota: El análisis vertical solo para el año 3
3, y realizar muy puntualmente la interpretación del resultado
INTERPRETACIÓN

Esto quiere decir que por cada peso que la empresa debe a corto plazo cuenta con $3
para el año 3 para respaldar esa deuda, y ha superado la meta establecida.

Esto quiere decir que por cada peso que se debe a corto plazo se cuenta para su
cancelación con $2,23 en sus activos corriente de facil realizacion , sin tener que recurrir
en la venta de sus inventarios, analizando este indicador ha superado la meta
establecida

Esto indica que las ventas de la empresa generaron un 38% de utilidad bruta para el
año 3, analizando el año 3 para este indicador ha superado la meta fijada

n financiera presentada (Estado Situación Financiera y Estado de resultados.