FACULTAD DE NEGOCIOS

PRESUPUESTO FINANCIERO

Docente:

Diaz Angulo Sindulfo Javier

Curso:

Costos y Presupuestos

Alumna:

Amaya Gonzales Eduardo

Calle Boñon Brunela
Guerra Rubio Víctor
Huamán Morales Ana Paula
Linares Chávez Katerine

Ciclo:

IV
 RESUMEN EJECUTIVO

- En este presente informe realizado por parte de estudiantes de la Carrera de

Administración y Marketing de la Universidad Privada del Norte sede Cajamarca, se
realizó una investigación acerca del presupuesto financiero, su definición,
características y secciones; además de encontrarse a su vez el concepto, su
importancia y la clase de proyectos que la conforman.
- Se explica a detalle en que consiste el presupuesto de efectivo o de caja y las
diferencias entre ingresos y egresos y su implementación en empresas ya sea
mensualmente o trimestralmente.
- Se hizo mención de un caso resuelto para poder entender a detalle el presupuesto
financiero.
- Con este trabajo realizado, una vez analizada toda la información se llegó a la
conclusión de que el presupuesto financiero es de vital importancia en una empresa ya
que mediante su predicción de ingresos y gastos del negocio ya sea a corto o largo
plazo, dichas proyecciones del flujo de caja ayudaran a que la empresa pueda o no
cumplir con sus objetivos planteados.
- Así mismo se tuvo como recomendaciones finales de que cuando exista un déficit de
efectivo la empresa debe manejar bien sus recursos, no gastando el capital en cosas
innecesarias, y en el caso contrario de que exista un sobrante de efectivo, utilizarlo en
cosas útiles para la empresa que ayuden a cumplir los objetivos trazados.
ÍNDICE
1. Presupuesto Financiero .................................................................................................... 4
1.1. Concepto: .................................................................................................................. 4
1.2. Plan estratégico: ....................................................................................................... 4
1.3. Características: .......................................................................................................... 4
1.4. Similitudes y diferencias con el presupuesto operativo: ........................................... 4
2. Secciones del presupuesto financiero ............................................................................... 5
2.1. Presupuesto de capital .............................................................................................. 5
2.1.1. Concepto ........................................................................................................... 5
2.1.2. Diferencias del presupuesto de capital con otro presupuesto ........................... 5
2.1.3. Clases de proyectos ........................................................................................... 6
2.1.4. Para que sirve .................................................................................................... 7
2.1.5. Métodos de evaluación ..................................................................................... 7
2.1.6. Ejemplos prácticos............................................................................................. 9
2.2. Presupuesto de efectivo.......................................................................................... 11
2.2.1. Concepto ......................................................................................................... 11
2.2.2. Objetivos ......................................................................................................... 11
2.2.3. Componentes .................................................................................................. 11
2.2.4. Periodicidad .................................................................................................... 12
2.2.5. Decisiones ....................................................................................................... 13
3. ¿Cómo influye la elaboración del presupuesto financiero en el Estado de Situación
Financiera? ............................................................................................................................. 13
4. Caso Práctico .................................................................................................................. 14
5. Conclusiones................................................................................................................... 15
6. Recomendaciones........................................................................................................... 15
7. Bibliografía/Linkografía .................................................................................................. 16
 PRESUPUESTO FINANCIERO

1. Presupuesto Financiero

1.1. Concepto:
El presupuesto financiero es la predicción de los ingresos y gastos del negocio a
corto y largo plazo. Las proyecciones correctas del flujo de efectivo ayudaran al
negocio a lograr sus objetivos de la manera correcta.
La preparación de este presupuesto incluye un presupuesto detallado de balance,
el presupuesto del flujo de efectivo, las fuentes de ingresos y gastos del negocio,
etc.
La evaluación de los ingresos y gastos se realiza de forma mensual, trimestral,
semestral o anual, dependiendo de los que sea más idóneo para la organización.
El presupuesto financiero es una herramienta muy poderosa para lograr los
objetivos a largo plazo del negocio. Mantiene informados a los accionistas y otros
miembros de la organización sobre el funcionamiento de la empresa.
En general, este presupuesto se planifica para un año. Las empresas pueden
pronosticar presupuestos para el futuro si buscan adquirir préstamos bancarios o
algún otro tipo de financiamiento. Sin embargo, por razones prácticas, los
presupuestos financieros solo pueden ser razonablemente precisos durante un año.

1.2. Plan estratégico:

El presupuesto financiero es parte del presupuesto maestro de una empresa. El
presupuesto maestro es parte del plan estratégico de negocios de la empresa para
el futuro.
Los presupuestos financieros reflejan los objetivos de la empresa que están
vinculados al plan estratégico de la empresa. También reflejan el plan de negocios
de la empresa, particularmente su plan de acción empresarial.
El plan estratégico de la empresa proyecta las acciones de la misma para los
próximos cinco años. El presupuesto financiero generalmente no se planifica para
ese periodo de tiempo.

1.3. Características:
Un presupuesto financiero incluye información sobre la forma que una empresa
adquirirá efectivo en el futuro y cómo la gastará en el mismo periodo de tiempo.
Una de las secciones de un presupuesto financiero es el presupuesto de efectivo
que describe los gastos en efectivo futuros y asigna el efectivo entrante para
cubrirlo.
Un presupuesto de gastos de capital es otra sección de un presupuesto financiero,
que se ocupa de los principales gastos futuros, como el nuevo edificio para
expandirse.

1.4. Similitudes y diferencias con el presupuesto operativo: Tanto los presupuestos

operativos como los presupuestos financieros dependen de las mismas expectativas
cuando se trata de ingresos.
 En cada caso, se utiliza el desempeño pasado y las tendencias del mercado para
determinar las ventas futuras, los ingresos por inversión y los ingresos con los gastos
futuros, mientras que un presupuesto financiero busca formas de gastar algunos o
todos los ingresos.
Un presupuesto financiero también incluye un balance general, que registra los
activos y pasivos de la organización en un momento dado, independientemente de
sus ingresos o gastos proyectados.

2. Secciones del presupuesto financiero

2.1. Presupuesto de capital

2.1.1. Concepto: El presupuesto de capital contiene dos elementos muy

importantes estos son: “capital” que son los recursos no humanos,
relativamente escasos de una empresa productiva; y “presupuesto” que es
el plan detallado y cuantificado que sirve para las actividades futuras de la
empresa en pos del logro de maximizar sus utilidades. El presupuesto de
capital consiste en la planeación de la distribución del capital disponible con
el propósito de lograr el aumento máximo, a largo plazo, de las utilidades
de la empresa.
Es una herramienta utilizada para el proceso de planeación de los gatos
correspondientes a aquellos activos de la empresa, cuyos beneficios
económicos, se esperan que se extiendan en plazos mayores a un año fiscal.
El presupuesto de capital es una lista valorizada de los proyectos que se
presumen realizables para la adquisición de nuevos activos fijos, es decir
cuando una empresa mercantil hace una inversión de capital incurre en una
salida de efectivo actual, esperando a cambio beneficios futuros. Por lo
general, estos beneficios se extienden más allá de un año en lo futuro.
Es la precisión de la adquisición y forma de financiamiento de los inmuebles,
maquinaria y equipos que necesita una empresa, así como la introducción
de un nuevo producto, un nuevo sistema de distribución o un nuevo
programa para la investigación y desarrollo. Por tanto, el éxito y la
redituabilidad futuro de la empresa dependen de las decisiones de inversión
que se tomen en la actualidad.

2.1.2. Diferencias del presupuesto de capital con otro presupuesto:

 Mientras los presupuestos proyectan los detalles de las actividades
de la empresa en los periodos corrientes (1 año). El presupuesto del
capital cubre los aspectos del futuro a largo plazo; las consecuencias
de las inversiones en inmuebles, maquinarias, equipos, desarrollo
de productos, y activos similares que, por lo general, afectarán el
bienestar de la empresa por muchos años.
 La mayor parte de las decisiones de inversión de capital implican
sumas de dinero mucho mayores que la de las operaciones
normales de la empresa.
2.1.3. Clases de proyectos
Según Richard M. Lynch y Robert W. Williamson en su libro de Contabilidad
para la Gerencia consideran que la mayor parte de los proyectos de capital
se pueden clasificar en alguna de las siguientes formas:

 Reposición: Cuando ciertas máquinas o equipos básicos se van

desgastando, tienen que ser reemplazadas por otras similares. Con
frecuencia, la urgencia es el motivo para seleccionar un proyecto de
reposición. Si una grúa sufre desperfectos irreparables, su
reposición debe hacerse lo más pronto posible para evitar que se
interrumpan seriamente las operaciones normales de la empresa.
La reposición de viejas prensas para metales o de tornos mecánicos
puede llevarse a cabo con menor urgencia, pero en general el
propósito es simplemente el mantenimiento de las operaciones a
su statu quo, sin aplicar la prueba del mejoramiento de las
utilidades futuras.

 Mejoramiento del producto o del proceso: Entre los planes de

inversión de capital tiene especial importancia aquellos pendientes
a producir ingresos adicionales o ahorros en costos. Puede llegar a
tomarse en consideración la adquisición de nuevos equipos
especiales o automatizados para la transformación de una
operación predominantemente manual en mecanizada, si el ahorro
de costos provistos llega a ser considerado adecuado. Una
modificación en el diseño de un producto, o el desarrollo de un
nuevo artículo, puede requerir la inversión de considerables sumas
de dinero; es muy posible que tal proyecto se apruebe con la
esperanza de obtener ingresos incrementados en los años futuros
que puedan brindar un rendimiento satisfactorio sobre la inversión.

 Expansión: Una empresa en desarrollo por lo general se enfrenta a

decisiones relacionadas con la forma y ritmo de su expansión. Se
pueden llegar a hacer grandes inversiones en la apertura de una
segunda planta; en la ampliación de edificios y nuevos equipos; en
la adquisición de otra empresa por medio de una fusión; en el
desarrollo de una campaña de publicidad de gran escala. Todas las
inversiones tienen por mira el mejoramiento de los rendimientos a
largo plazo inherentes en un creciente volumen lucrativo.
Debido a que en esencia son bastante escasos los fondos para las
inversiones a largo plazo de capital, es muy posible que entren en
competencia interna los diferentes procesos de inversión que se
presenten a una gerencia, Una gerencia alerta y progresista siempre
estará a la búsqueda de nuevas formas y medios para mejorar la
capacidad de producción de utilidades de la empresa. Aparte de los
proyectos que, por su urgencia, hayan recibido prioridad, debe
evaluarse cada una de las alternativas, que deben ser clasificadas y
seleccionadas de acuerdos con los términos de sus ventajas
relativas a largo plazo que representan.
2.1.4. Para que sirve: La preparación del presupuesto de capital es importante
porque la expansión de activos implica por lo general gastos muy
cuantiosos y antes de que una empresa pueda gastar una gran cantidad de
dinero, deberá tener fondos suficientes y disponibles. Por consiguiente,
una empresa que contemple un programa mayor de gastos de capital
debería establecer su financiamiento con varios años de anticipación para
que los fondos que se requieren estén disponibles.

2.1.5. Métodos de evaluación

Los métodos de evaluación más comúnmente utilizados para la evaluación

de inversiones de capital se clasifican en la forma siguiente:

2.1.5.1. Periodo de recuperación: Una forma básica de medir el valor de

inversión es relacionar sus beneficios monetarios (rendimiento, ahorro)
a la inversión que los produce. Los gerentes de las empresas siempre
han estado alerta al reconocer una inversión de capital por medio del
rendimiento que produce, lo más pronto posible. La interrogación de
¿Cuál es la recuperación en esta inversión?, exige una respuesta en
términos del tiempo requerido para igualar las recuperaciones en
efectivo con el costo inicial. La aplicación de esta técnica muy sencilla;
su cálculo es:

P=I/A
En donde:
P= Periodo de recuperación
I= Inversión Inicial
A= Entrada de efectivo anual (ahorro de efectivo después de los
impuestos)

La principal ventaja del método de recuperación para la evaluación de

una inversión de capital es su sencillez. En al mayor parte de los casos,
el cálculo de periodo de recuperación puede hacerse mentalmente y
también tiene la ventaja que su comprensión es universal: Mientras más
pronto se recupere una inversión, más corto será el periodo de
incertidumbre sobre el valor.
Pero las desventajas son muy serias. El énfasis del método de
recuperación recae sobre la liquidez; no da cabida a la rentabilidad que
es el objetivo básico económico de la gerencia. Da la impresión de que
es suficiente si los ahorros en efectivo acumulados llegan al nivel de la
inversión original. Esto es abiertamente falto de veracidad; si resultase
que la máquina que una empresa piensa comprar, no sirviese para nada
después del tiempo de periodo de recuperación la compañía habría
recuperado su costo a través de ahorros en efectivo, pero hubiese sino
mejor invertir el dinero en bonos (obligaciones) que pagasen un interés
del 3%.
 Por lo tanto, a pesar de que el método de recuperación relaciona una
inversión con los beneficios monetarios a los cuales da origen, no ofrece
ninguna valorización de su verdadera contribución a las metas
lucrativas de la empresa

2.1.5.2. Tasa de rendimiento contable: Al método contable se le denomina así

por que determina el rendimiento con base en una contabilidad base
acumulativa, en contraste con la base de efectivo. Como tasa de
rendimiento, el porcentaje resultante es una media de productividad,
eliminando las principales desventajas del método de recuperación. El
método contable, como el de recuperación, su aplicación es muy
sencilla.

Su fórmula es:
R= (A – D) / I
En donde:
R= Tas de rendimiento contable
A= Entrada anual de efectivo (ahorro de efectivo después de impuestos)
I= Inversión original
D= Depreciación

Además de la simplicidad básica del método, la tasa contable de

rendimiento pone énfasis en la rentabilidad del proyecto, y no en la
liquidez, como en el caso del método de recuperación.
De todos modos, también tiene desventajas el método contable. Al
promediar todas las ganancias, sin tomar en cuenta si en el futuro serán
obtenidas; este método hace caso omiso del fundamento relacionado
con el valor del dinero en el tiempo. Además, cuando las ganancias
futuras de los proyectos de inversión de capital so realizadas en un flujo
de inconstante, el método contable es incapaz de medir los efectos
precisos sobre las utilidades generales debido a que es esencialmente
una técnica de promedios.
El punto débil en el método contable se deriva del hecho de que la
contabilidad base acumulativa se desarrolló primordialmente con
propósitos de determinación de utilidades y de presentar informes
sobre posiciones financieras y no para medir la conveniencia de los
proyectos del capital.
Los dos métodos, tanto el de recuperación como el contable,
proporcionan estimaciones aproximadas y rápidas del valor de los
proyectos de inversión, pero sus propias limitaciones sugieren el
empleo de métodos más apropiados y más exactos.

2.1.5.3. Flujo de efectivo descontado: La determinación del rendimiento

potencial de los proyectos de inversiones de capital por medio de los
métodos del flujo de efectivo descontado se basa en el concepto del
valor del dinero en el tiempo, implementado por unas sencillas técnicas
matemáticos. El valor del dinero en el tiempo está enraizado en su
 propia escasez fundamental combinada con su función económica
como artículo de primera necesidad. Es una cosa muy sencilla, cuando
se necesita más dinero que el que se tiene, se toma prestado lo que se
tiene que pagar por el uso de esos fondos prestados es una función de
tres factores:
 La cantidad tomada en préstamo
 La tasa de interés (la tasa de rendimiento desde el punto de
vista del prestamista)
 EL espacio de tiempo durante el cual se usará el dinero
prestado.

2.1.6. Ejemplos prácticos

- La empresa “Meni S.A.C” tiene la oportunidad de comprar cierto equipo

automático; los detalles de la propuesta incluyen:

Costo original, instalado (sin valor residual) ……………………….. S/. 6000

Ahorros anuales en efectivo estimados ………………………..………S/ 2000

Vida útil estimada ..………………………………………………………………. 5 años

1. PERIODO DE RECUPERACIÓN

P = I /A P = 6000/2000 = 3 años

2. MÉTODO CONTABLE

Aplicando las cifras para el caso de la empresa “MENI S.A.C” la tasa de

rendimiento se determina de la siguiente manera.

R= S/. 2000 – S/. 1200 =800

S/.6000 6000

Este cálculo basa la tasa de rendimiento en la inversión original del

proyecto.

Como la inversión en este ejemplo es en un activo depreciable que se

calcula, tendrá una vida útil de cinco años, sin valor residual, podría
argumentarse que la base de inversión para el cálculo de la tasa de
recuperación debería ser el valor promedio de activo durante la vida útil.

Como la depreciación anual, en forma directa, seria S/. 1200 los saldos sin
depreciar y sus promedios se presentarían en la siguiente forma:
 Para abreviar cuando no existe un valor residual, puede calcularse que el
valor en libros promedio durante la vida económica de la inversión debe
ser la mitad de su costo original; en ese cado S/. 6,000/2 =S/. 3,000. Por lo
tanto, la tasa de rendimiento basada sobre una inversión promedio seria
de:

𝐴−𝐷 2,000 − 1,200 800

𝑅= = = = 26.7%
1/2 6000/2 3,000

3. FLUJO DE EFECTIVO DESCONTADO

Supongamos que una empresa necesita un préstamo de cierta cantidad de

dinero para ampliar su casa. El banco está de acuerdo en darle prestados S/.
3,169 al 10% sobre saldos insolutos durante un periodo de cuatro años, con
pagos de S/. 1,000 anuales a cuenta de la hipoteca, cada fin de año. El rol
de pagos, incluyendo el interés seria el siguiente:

Desde el punto de vista del banco que invierte su dinero al 10%, el total de
pagos por S/. 4,000, recibidos en diferentes épocas durante la vigencia del
préstamo, sirvió para cubrir la inversión inicial y para proporcionarle un
rendimiento del 10% sobre el monto de la suma invertida en todo
momento. Resumiendo:
2.2. Presupuesto de efectivo

2.2.1. Concepto

 Es la proyección de los ingresos y egresos de efectivo que la

empresa prevee para un determinado periodo.
 El presupuesto de efectivo, también conocido como flujo de caja
proyectado, es un presupuesto que muestra el pronóstico de las
futuras entradas y salidas de efectivo de una empresa, para un
periodo de tiempo determinado.
 Conocido también como presupuesto de caja o flujo de caja, es uno
de los principales presupuestos que se manejan y elaboran en una
empresa. El fin principal de este documento es mostrar el
pronóstico o previsiones de las futuras salidas y entradas de
efectivo en una empresa.
 “El cálculo anticipado de las entradas y salidas de efectivo”
(Burbano Ruíz, 2001).
 “Un resumen de las entradas y salidas en efectivo esperadas por la
realización de las actividades de la empresa como resultado de la
ejecución de un plan de actividades dentro d un periodo de tiempo
establecido” (Datateca Unad, 2013)

2.2.2. Objetivos

 Conocer anticipadamente los sobrantes o faltantes de dinero y

tomar medidas para invertirlos adecuadamente (sobrantes) o
financiar su consecución (faltantes).
 Identificar el comportamiento del flujo de dinero por entradas,
salidas, inversión y financiación en periodos cortos y establecer un
control permanente sobre dichos flujos.
 Evaluar la razonabilidad de las políticas de ventas y de cartera.
 Analizar si las inversiones en títulos calores y otros papeles
negociables dan posibilidad de conservar el poder adquisitivo del
dinero y si hay sub o sobre inversión.

2.2.3. Componentes

La estructura de un Presupuesto de Efectivo consta de tres componentes:

2.2.3.1. Los ingresos de efectivo: Los ingresos incluyen las entradas futuras
dinero producto de las actividades operacionales o no operacionales de
la empresa.
 2.2.3.2. Las salidas de efectivo o egresos de efectivo: Los egresos significan los
desembolsos de dinero o pagos de la empresa realizará en un periodo
futuro de tiempo.

2.2.3.3. Flujo de efectivo neto: Es la diferencia de los ingresos y egresos, el saldo

final en caja de acuerdo a su signo mostrará una posición de tesorería
deficitaria o de superávit.

2.2.3.4. Efectivo final: Es la suma inicial de la empresa y su flujo de efectivo neto

del periodo.

2.2.3.5. Financiamiento total requerido: Es la cantidad de fondos que requiere

la empresa si el efectivo final del periodo es menor que el saldo de
efectivo mínimo deseado; comúnmente, está representada por un
documento por pagar.

2.2.3.6. Saldo de efectivo excedente: Es la cantidad disponible que tiene la

empresa para invertir si el efectivo final del periodo es mayor que el
saldo de efectivo mínimo deseado.

2.2.4. Periodicidad
El presupuesto de efectivo para un periodo de un año puede contener el
movimiento de caja mensual (entradas y salidas de efectivo en cada mes),
bimestral (entradas y salidas en efectivo durante el bimestre), o trimestral
de acuerdo al tipo de actividades de la empresa y necesidades de
información del empresario.
Un presupuesto mensual no siempre refleja la realidad y requiere de mayor
exactitud en la información que uno bimestral. Hay que buscar un equilibrio
ente el nivel d exactitud y la utilidad para la toma de decisiones Un flujo de
caja trimestral puede ser suficiente para ciertos tipos de negocios. Ejemplo:
Una microempresa de pollos asados posiblemente prefiera elegir un
periodo más corto y registrar las entradas y salidas esperadas semanal o
quincenalmente, mientras que un molino arrocero prefiera trabajar su
presupuesto de efectivo de manera trimestral o semestral acomodándose
al ciclo de ventas de su actividad productiva.

2.2.4.1. Largo plazo: El presupuesto de efectivo a largo plazo deber ser

congruente con las dimensiones de tiempo de:
 El plan estratégico de utilidades de largo plazo
 Los proyectos de desembolsos de capital

Planificar los flujos de entradas de efectivo a largo plazo, así como los
flujos de salidas de efectivo a largo plazo, es fundamental para las sanas
decisiones financieras y para el uso óptimo del efectivo se enfoca sobre
los flujos de entradas de efectivo relevantes.

2.2.4.2. Corto plazo: El presupuesto de efectivo a corto plazo naturalmente

debe ser congruente con el plan táctico de utilidades a corto plazo. La
 planificación del efectivo para este horizonte del tiempo exige planes
detallados para lo flujos de entradas y salidas de efectivo, que se
relacionan de manera directa con el plan anual de utilidades. El
presupuesto de caja a corto plazo se desarrolla principalmente con base
de las distintas partes del presupuesto que son incluidas en el plan anual
de utilidades.

2.2.4.3. Inmediato: El presupuesto de efectivo inmediato se emplea en muchas

empresas, principalmente para estimar, controlar y administrar los
flujos de entradas y salidas de efectivo, a menudo sobre una base diaria
continua.

2.2.5. Decisiones

2.2.5.1. Cuando existen faltantes de dinero:

Financiación interna:
 Emisión de acciones.
 Emisión de bonos.
 Aportes de capital adicional.
Financiación externa:
 Crédito con entidades financieras.
 Factoring.

2.2.5.2. Cuando existen excesos de dinero

 Ampliación de capacidad instalada.
 Adquisición de tecnología.
 Compra de inventarios, materia prima.
 Pago de facturas.
 Cancelación de pasivo bancarios.
 Pago de pasivos laborales.
 Distribución de utilidades.
 Reinversión de utilidades.
 Inversiones temporales.

3. ¿Cómo influye la elaboración del presupuesto financiero en el Estado de Situación

Financiera?

Influye mucho en el Estado de Situación financiera, pues este es la representación

estructurada de la situación y desarrollo financiero de una entidad a una fecha
determinada o por un periodo definido; y gracias a la elaboración del presupuesto
financiero podremos planificar y controlar las entradas y salidas de efectivo y su posición
financiera general, por ende, ayuda a la toma de decisiones económicas. Los estados de
situación financiera están acompañados frecuentemente de los presupuestos.
4. Caso Práctico

La empresa Peruvian Nature exportadora de aguaymanto tuvo ventas de 50000 en el

mes de marzo y de 6000 en el mes de abril. Las ventas pronosticadas para mayo, junio y
julio son de 70000, 80000 y 100000 respectivamente. La empresa tiene un saldo de
efectivo de 5000 al 1° de mayo y desea mantener un saldo mínimo de 5000. Con los
siguientes datos que se dan a continuación:

 El 20% de las ventas son en efectivo, 60% se cobran al mes siguiente y el 20%
restante durante el segundo mes.
 La empresa recibe otros ingresos mensuales de 2000 mensuales.
 Las compras esperadas de materia prima, todas en efectivo do de 50000, 70000
y 80000 para mayo, junio y julio respectivamente.
 La renta es de 3000 mensual.
 Los sueldos y salarios son el 10% de as ventas del mes anterior.
 En junio se pagarán 3000 de dividendos en efectivo.
 En junio vence el pago de 4000 principal e intereses.
 Está programada para julio la compra de un equipo en efectivo por 6000.
 En junio tiene que pagar 6000 de impuestos.
 Los gastos administrativos son de 300 para los meses de mayo, junio y julio.
 Los gastos de ventas son de 150, 100 y 150 para los meses de mayo, junio y julio
respectivamente.

NOS PIDEN:

 Elabore el estado de resultados.

 Prepare un presupuesto de efectivo para mayo, junio y julio.
5. Conclusiones
 Con este trabajo llegamos a la conclusión que con el presupuesto en efectivo
podemos identificar el exceso o déficit de dinero con anticipación, todo con el
fin de invertir lo que se tiene de manera proporcionada y adecuada.
 Al determinar el comportamiento del flujo de dinero de entradas, salidas e
inversiones en periodos cortos, para establecer el control de estos flujos.
 Concluimos que para tomar decisiones es necesario revisar cuando existen
faltantes o excesos de dinero en el flujo de caja.
 Dependiendo del tipo de empresa que sea, se requerirá hacer uso del
movimiento de caja mensual o trimestral, ya que algunas empresas les conviene
un bimestral o trimestral, dependiendo de las actividades que realice.

6. Recomendaciones
 Consideramos conveniente que en el caso de que exista un exceso de efectivo,
utilicen este dinero en algo que le sea útil, tanto a la empresa como a los
trabajadores.
 Cuando hay un déficit de efectivo, creemos que la empresa tiene que dejar de
malgastar el dinero en cosas innecesarias.
 Se recomienda determinar el presupuesto financiero para predecir los ingreso
y egresos de la empresa, debido a que, con la proyección correcta, la empresa
podrá cumplir con sus objetivos.
 Para que la empresa pueda incrementar sus ventas debe ampliar su segmento,
para que pueda expandirse en todo el mundo y no solo en algunos países.
 También podría conseguir más proveedores para que no solo tenga
abastecimiento de uno solo. Por otro lado, puede implementar herramientas
tecnológicas para que pueda comunicarse mejor con las personas a las que les
vende aguaymanto.
 Las estrategias que una empresa exportadora de aguaymanto debe tener para
ser más eficaz es: capacitar a sus colaboradores constantemente para que
estos puedan realizar las actividades de manera correcta, con esto la empresa
se beneficiara pues al tener a los colaboradores contentos, estos trabajaran
eficazmente.

7. Bibliografía/Linkografía
https://www.lifeder.com/presupuesto-financiero/ Arturo, Mendoza (2014)
https://www.lifeder.com/presupuesto-financiero/ Cesar, Linares (2011)
https://es.slideshare.net/Sonialineth27/presupuesto-de-capital-43695504 Renato,
Sánchez (2010)
https://jlsomagar.files.wordpress.com/2008/08/presupuesto-de-capital.pdf
https://contabilidaddecostosunivia.wordpress.com/2014/03/19/evaluacion-del-
presupuesto-de-capital/
http://admonyeconomia.blogspot.com/2012/03/definicion-e-importancia-del.html
https://issuu.com/daddy0163/docs/presupuesto_de_efectivo Cristian, Llanos (2009)
https://es.slideshare.net/OswaldLucena/presupuesto-de-efectivo-78254620
https://es.slideshare.net/WendausVidal/presupuesto-efectivo-completo
https://www.uv.mx/personal/alsalas/files/2013/02/Presupuestos-de-Efectivo.pdf
https://www.monografias.com/trabajos90/presupuesto-efectivo/presupuesto-
efectivo.shtml
https://slideplayer.es/slide/1020338/ Ruth, Morales (2012)