Inversión

Valor Salvamento
Vida Util
Capital de Trabajo $ 17,000,000 40%
Edificio $ 50,000,000 8 $ 20,000,000
Equipos $ 20,000,000 4 $ 8,000,000
Muebles y Equipos Oficina $ 15,000,000 4 $ 6,000,000
Total Inversión $ 102,000,000 $ 34,000,000

Financiación $ 40,800,000 $ 61,200,000

Interes 10% Anual
N° Cuotas 4 Cuota Variable

Periodo Abono Interes Saldo

0 $ 40,800,000
1 $ 10,200,000 $ 4,080,000 $ 30,600,000
2 $ 10,200,000 $ 3,060,000 $ 20,400,000
3 $ 10,200,000 $ 2,040,000 $ 10,200,000
4 $ 10,200,000 $ 1,020,000 $ -

Precio Venta $ 7,700

Incremento Anual 3%
Gastos 15%

1 2 3
Precio Venta $ 7,700 $ 7,931 $ 8,169

Costo Valor Unitario $ 4,810

Ventas $ 207,900,000 $ 229,126,590 $ 252,517,964

Gastos $ 31,185,000 $ 34,368,989 $ 37,877,695

RECAUDO DE VENTAS

Contado 90%
Credito 10%

Ventas $ 207,900,000 $ 229,126,590 $ 252,517,964

Contado $ 187,110,000 $ 206,213,931 $ 227,266,168
Credito $ 20,790,000 $ 22,912,659
Total Recaudo $ 187,110,000 $ 227,003,931 $ 250,178,827
 ESTADO DE RESULTADOS DEL PROYECTO

AÑO 1 2 3
Ventas $ 207,900,000 $ 229,126,590 $ 252,517,964
Costo Variable Total -$ 129,870,000 -$ 138,960,900 -$ 148,686,720
Margen Contribución Total $ 78,030,000 $ 90,165,690 $ 103,831,244
Gastos Fijos -$ 31,185,000 -$ 34,368,989 -$ 37,877,695
Depreciación -$ 9,000,000 -$ 9,000,000 -$ 9,000,000
Utilidad Operacional $ 37,845,000 $ 46,796,702 $ 56,953,550
Intereses $ 4,080,000 $ 3,060,000 $ 2,040,000
Utilidad A. Impuestos $ 33,765,000 $ 43,736,702 $ 54,913,550
Impuestos 33.5% -$ 11,311,275 -$ 14,651,795 -$ 18,396,039
Utilidad Neta $ 22,453,725 $ 29,084,906 $ 36,517,510

FLUJO DE CAJA DESDE EL INVERSIONISTA

0 1 2
Ingresos $ 187,110,000 $ 227,003,931
Costo Producción -$ 144,300,000 -$ 144,300,000
Gastos Fijos -$ 31,185,000 -$ 34,368,989
Interes -$ 4,080,000 -$ 3,060,000
Impuestos -$ 11,311,275 -$ 14,651,795
Abono Capita o Deuda -$ 10,200,000 -$ 10,200,000
Recuperación de Capital
Valor de Salvamento
Flujo de Caja Neto -$ 61,200,000 -$ 13,966,275 $ 20,423,147

Costo Oport. Inversionista 15%

Valor Presente Neto VNA $88,966,945.59 $ 106,865,233

PRI $ 43,821,966 $ 17,378,034
$ 17,378,034
PRI ES 3 AÑOS Y 2 MESE

TIR 27%
 abono al capital es variable

Dereciación Anual

$ 3,750,000
$ 3,000,000
$ 2,250,000
$ 9,000,000

$ 102,000,000

Costo Valor Unitario

Materia Prima $ 1,570
Mano de Obra $ 890
C.I.F $ 2,350
Total $ 4,810

4 1er Año 2do Año 3er Año 4to Año

$ 8,414 Ventas 27000 28890 30912 33076
Producción 30000 30000 30000 30000

$ 278,301,395
$ 41,745,209

$ 278,301,395
$ 250,471,255
$ 25,251,796
$ 275,723,052
YECTO

4
$ 278,301,395
-$ 159,095,560
$ 119,205,835
-$ 41,745,209
-$ 9,000,000
$ 68,460,625
$ 1,020,000
$ 67,440,625
-$ 22,592,609
$ 44,848,016

NISTA

3 4
$ 250,178,827 $ 275,723,052
-$ 144,300,000 -$ 144,300,000
-$ 37,877,695 -$ 41,745,209
-$ 2,040,000 -$ 1,020,000
-$ 18,396,039 -$ 22,592,609
-$ 10,200,000 -$ 10,200,000
$ 17,000,000
$ 34,000,000
$ 37,365,093 $ 106,865,233

12
$ 2

PRI ES 3 AÑOS Y 2 MESES

 Valor Salvamento
Vida Util
35%

ORGANIZACIÓN PREVIA $ 8,000,000 4

EDIFICIOS $ 25,000,000 10 $ 8,750,000
MAQUINARIA $ 15,000,000 4 $ 5,250,000
MUEBLES $ 5,000,000 4 $ 1,750,000
Total Inversión $ 53,000,000 $ 15,750,000

INVERSIÓN EFECTIVO $ 41,000,000

Financiación $ 12,000,000
Interes 12% Anual
N° Cuotas 4 Cuota FIJA

Periodo Abono Interes Saldo

0 $ 12,000,000
1 $ 3,000,000 $ 1,440,000 $ 9,000,000
2 $ 3,000,000 $ 1,080,000 $ 6,000,000
3 $ 3,000,000 $ 720,000 $ 3,000,000
4 $ 3,000,000 $ 360,000 $ -

Precio Venta $ 98,000

AUMENTA CADA AÑO EN 40 UNIDADES

1er Año 2do Año 3er Año
Ventas 660 700 740
1 2 3

Precio Venta $ 98,000 $ 105,840 $ 114,307

total ventas $ 64,680,000 $ 74,088,000 $ 84,587,328

Producción 750 750 750

Costo Variable Unitario $ 57,000 $ 57,000 $ 57,000

costo variable anual $ 42,750,000 $ 42,750,000 $ 42,750,000

incrementa 10% anual

Gastos anuales fijos $ 7,500,000 $ 8,250,000 $ 9,075,000
 RECAUDO DE VENTAS

Contado 0% se vende 55 mensuales

Credito 100%

Ventas $ 64,680,000 $ 74,088,000 $ 84,587,328

Contado $ 59,290,000 $ 67,914,000 $ 77,538,384
Credito $ 5,390,000 $ 6,174,000
Total Recaudo $ 59,290,000 $ 73,304,000 $ 83,712,384

ESTADO DE RESULTADOS DEL PROYECTO

AÑO 1 2 3
Ventas $ 64,680,000 $ 74,088,000 $ 84,587,328
Costo Variable Total $ 42,750,000 $ 42,750,000 $ 42,750,000
Margen Contribución Total $ 21,930,000 $ 31,338,000 $ 41,837,328
Gastos Fijos $ 7,500,000 $ 8,250,000 $ 9,075,000
gastos preoperacionales $ 2,000,000 $ 2,000,000 $ 2,000,000
Depreciación $ 4,875,000 $ 4,875,000 $ 4,875,000
Utilidad Operacional $ 7,555,000 $ 16,213,000 $ 25,887,328
Intereses $ 1,440,000 $ 1,080,000 $ 720,000
Utilidad A. Impuestos $ 6,115,000 $ 15,133,000 $ 25,167,328
Impuestos 33.5% $ 2,017,950 $ 4,993,890 $ 8,305,218
Utilidad Neta $ 4,097,050 $ 10,139,110 $ 16,862,110

FLUJO DE CAJA DESDE EL INVERSIONISTA

0 1 2
Ingresos $ 59,290,000 $ 67,914,000
Costo Producción -$ 42,750,000 -$ 42,750,000
Gastos Fijos -$ 7,500,000 -$ 8,250,000
Interes -$ 1,440,000 -$ 1,080,000
Impuestos $ 2,017,950 $ 4,993,890
Abono Capita o Deuda -$ 1,080,000 -$ 1,080,000
Recuperación de Capital
Valor de Salvamento
Flujo de Caja Neto $ - $ 8,537,950 $ 19,747,890
gastos preoperacionales $ 2,000,000 $ 2,000,000 $ 2,000,000
Depreciación $ 4,875,000 $ 4,875,000 $ 4,875,000
abono a capital $ 3,000,000 $ 3,000,000 $ 3,000,000
vr salvamento
flujo de caja neto $ 7,972,050 $ 14,014,110 $ 20,737,110
 Dereciación Anual

$ 2,000,000
$ 1,625,000
$ 2,437,500
$ 812,500
$ 4,875,000

EN 40 UNIDADES
4to Año
780 deacuerdo a las acumuladas de los otros años, o se deja la capacidad maxima de produccion que es 75
4

$ 123,452

$ 96,292,385

750 tasa de impuesto 33%

costo oportunidad 15%
$ 57,000

$ 42,750,000

$ 9,982,500
 $ 96,292,385
$ 88,268,020
$ 7,048,944 ventas / 360 * 30 dias contado
$ 95,316,964

4
$ 96,292,385
$ 42,750,000
$ 53,542,385
$ 9,982,500
$ 2,000,000
$ 4,875,000
$ 36,684,885
$ 360,000
$ 36,324,885
$ 11,987,212
$ 24,337,673 llega hasta aca

ONISTA

3 4
$ 77,538,384 $ 88,268,020
-$ 42,750,000-$ 42,750,000
-$ 9,075,000 -$ 9,982,500
-$ 720,000-$ 360,000
$ 8,305,218 $ 11,987,212
-$ 1,080,000 -$ 1,080,000
$ 3,000,000
$ -
$ 32,218,602 $ 49,082,732
$ 2,000,000
$ 4,875,000
$ 3,000,000
$ 15,750,000
$ 28,212,673
ad maxima de produccion que es 750