NICSP 12: EXISTENCIAS

Reconocimiento
La presente Norma Internacional de Contabilidad del Sector Pblico ha sido bsicamente extrada
de la Norma Internacional de Contabilidad NIC 2 (modificada en 1993), Existencias, publicada por
el Comit de Normas Internacionales de Contabilidad. El ao 2001, con el fin de reemplazar al
IASC, se han establecido el Consejo de Normas Internacionales de Contabilidad (International) y
la Fundacin del Comit de Normas Internacionales de Contabilidad. Las Normas Internacionales
de Contabilidad NICs emitidas por el IASC permanecern en vigencia mientras no sean
modificadas o retiradas por el IASB. La presente publicacin del Comit del Sector Pblico de la
Federacin Internacional de Contadores reproduce extractos de la NIC 2, con autorizacin del
IASB.
Las siglas "IAS (NICs, en castellano)", IASB, "IASC", IASCF y la denominacin "International
Accounting Standards (Normas Internacionales de Contabilidad, en castellano)" son
Denominaciones Comerciales (Marcas Comerciales) de la IASCF y no pueden ser usadas sin
aprobacin de sta.

Introduccin
El comit del sector pblico de la federacin internacional de contadores se
encuentra en la actualidad, desarrollando un conjunto de normas de
contabilidad recomendadas para las entidades del sector pblico, bajo la
denominacin de Normas Internacionales de Contabilidad del Sector Pblico
(NICSP).
La adopcin de las NICSP por parte de los gobiernos acrecentara tanto la
calidad como la comparatividad de la informacin financiera presentada por
las entidades del sector pblico de los diversos pases del mundo. El Comit
reconoce el derecho de los gobiernos y los entes normativos de establecer
pautas y normas contables para la presentacin de la Informacin Financiera
del sector pblico de sus respectivas jurisdicciones.
1. GENERALIDADES
Habiendo descrito en artculos anteriores la importancia que tienen las Normas
Internacionales de Contabilidad del Sector Pblico (IPSAS) en la Doctrina Contable
aplicable a la Contabilidad Gubernamental (con excepcin de las empresas pblicas),
en esta oportunidad, queremos esbozar de manera general los aspectos ms saltantes
de la NICSP 12 (1) que est en vigencia por Resolucin del Consejo Normativo de
Contabilidad N 029- 2002-EF/93.01 (publicada el 28 de noviembre del 2002) para
todas las entidades del sector pblico, con excepcin de las empresas pblicas (2). NIC
- Aplicables a todas las organizaciones empresariales, sean del sector privado o
pblico
A continuacin, trataremos la NICSP 12: Existencias, referida a los bienes de
propiedad de una entidad que son empleados para su venta o consumo en el curso
ordinario de sus operaciones.
2. EXISTENCIAS EN EL SECTOR PBLICO
De acuerdo con las definiciones que brinda el prrafo 6 de la NICSP 12, el concepto de
existencia rene los siguientes tipos de bienes: (i) Materiales o suministros que van a ser
consumidos en el proceso de produccin o consumidos o distribuidos en la prestacin de
servicios; (ii) Bienes que se mantienen para su venta o distribucin en el curso ordinario de
las operaciones; o (iii) Bienes que estn en proceso de produccin, para su venta o
distribucin.

Esta norma requiere que las existencias se midan segn el criterio del costo, es decir,
de la suma total incurrida para obtenerla. No obstante ello, admite excepciones a esta
regla, como los bienes que se sealan a continuacin con sus respectivas ba ses de
medicin (en la medida que hubiese norma especfica):

Bienes exceptuados de ser llevados al Costo

Excluidos de la NICSP 12

Obras en Ejecucin, surgidas bajo

contratos de construccin.

Dado que ya se encuentra regulado

por la NICSP 11 (norma especfica).

Ttulos Financieros .QUE ES

Por regularse en el futuro.
Existencias de productores de
ganado, productos agrcolas y
forestales y yacimientos mineros
valuadas al Valor Realizable Neto.

Trabajos en proceso referentes a

servicios que se van a suministrar
sin una retribucin, o contra una
retribucin nominal.

En este caso al aplicarse un mtodo

distinto al Costo (Valor Realizable
Neto), el valor se asigna en ciertas
etapas de la produccin. (*)

Por regularse en el futuro, al involucrar

problemas
especficos
del
Sector
Pblico que requieren un mayor
estudio.

Las existencias a que se refiere el prrafo 1 pueden valuarse al valor realizable neto en
ciertas etapas de la produccin.
EJEMPLO:
Cuando se recoge un cultivo agrcola o se extrae un yacimiento minero y la venta esta
asegurada por un contrato a futuro o por una garantiza gubernamental, o cuando
existe un mercado homogneo y hay un riesgo insignificante de que la venta no se
realice.
3. CLASIFICACIN DE EXISTENCIAS
De lo expresado por el prrafo 7 de la NICSP 12, se podra distinguir que son tres tipos
de existencias segn el destino al cual se apliquen, tal como a continuacin se detalla:
a) Bienes comprados o producidos (productos terminados o en proceso) para, o
mantenidos para su venta (como es el caso de terrenos y edificios).
b) Bienes comprados o producidos que se van a distribuir a terceros sin recibir un
importe o recibiendo un importe nominal.
c) Materiales y suministros listos para su uso en el proceso produccin de bienes.
Ejemplo:
De los libros educativos producidos por una autoridad del rea de salud para donarlos
a las escuelas
En muchas entidades del sector pblico las existencias tendrn ms relacin con el
suministro de servicios que con los bienes comprados y mantenidos para su venta o
con los bienes manufacturados para ser vendidos.

Las existencias del sector pblico pueden incluir:

a) Municiones
b) Suministros consumibles
c) Materiales de mantenimiento
d) Repuestos para maquinaria y equipo, excepto los comprendidos en las Normas de
Contabilidad sobre inmuebles, Maquinaria y Equipo
e) Trabajos en proceso incluyendo
- material para cursos de capacitacin, adiestramiento
- servicios al cliente (por ejemplo servicios de auditoria)en que dichos
servicios se venden a precios de mercado.
No obstante lo anterior, es conveniente sealar algunos ejemplos de las existencias
que se pueden poseer y la clasificacin establecida en nuestro pas de acuerdo con el
Plan Contable:

4. VALUACIN DE EXISTENCIAS
Inicialmente, las existencias deben valuarse al costo, es decir, deben comprender todos los
costos de compra, costos de transformacin y otros costos incurridos para poner las existencias
en su lugar y condicin presentes. Ello significa que, dependiendo de la forma cmo se obtienen
las existencias de manera onerosa, los costos pueden ser los siguientes:
Costo de Compras

Comprende el precio de compra, los

derechos de importacin y otros
impuestos no reembolsables (que no
se van a recuperar de la administracin
tributaria), los costos de transporte,
manipulacin y otros directamente
atribuibles
a
la
adquisicin
de
productos terminados, materiales y
suministros;
deduciendo
los
descuentos, rebajas y otros conceptos
similares.

Costo de
Transformacin

Comprende los costos para transformar las existencias de los trabajos

en curso, en productos terminados. Por
consiguiente
se
encuentran
conformados por: (i) Costos directos,
tales como materiales consumidos
directos y mano de obra directa, y (ii)
Costos
indirectos
de
fabricacin
asignados,
fijos
(relativamente
constantes sin importar el volumen de
produccin) y variables (cambian
directa o casi directamente con la
produccin).

a) En el Costo de Compra
Si bien actualmente la NICSP 4: Efectos de las Variaciones en los Tipos de Cambio (8)
permite, alternativamente, incluir las diferencias de cambio surgidas de los pasivos
relacionados con la adquisicin como parte del costo de las misma, sta se encuentra
condicionada al cumplimiento de ciertos requisitos: (i) Resulte de una severa
devaluacin o depreciacin de la moneda; (ii) No existan medios prcticos para prote gerse; y (iii) Provenir de pasivos que no puedan liquidarse. Considerando todo lo

anterior, en la prctica, no es posible aplicar este tratamiento alternativo al no

cumplirse con los requisitos antes mencionados.

Costos de transformacin
Bsicamente, los costos para transformar las existencias de los trabajos en curso, en existencias
de productos terminados, se incurren en un entorno de fabricacin. Los costos de transformacin
de existencias comprenden los costos directamente relacionados con las unidades de produccin,
tales como la mano de obra directa. Incluyen tambin una sistemtica asignacin de los gastos de
fabricacin, fijos y variables, en los cuales se incurre para transformar los materiales en productos
terminados. Gastos de fabricacin fijos son aquellos costos indirectos de produccin que
permanecen relativamente constantes sin importar el volumen de produccin, tales como la
depreciacin y el mantenimiento de edificios y equipos de la planta y el costo de gerenciamiento y
administracin de la fbrica. Gastos de fabricacin variables son aquellos costos indirectos de
produccin que varan directamente, o casi directamente, segn el volumen de produccin, tales
como los materiales indirectos y la mano de obra indirecta.

Otros costos
Los costos diversos se incluyen en el costo de las existencias slo en el grado en que se haya
incurrido en ellos para poner las existencias en su ubicacin y condicin presentes. Por ejemplo,
en el costo de las existencias puede ser pertinente, con respecto a clientes especficos, cargar
gastos que no son de fabricacin o cargar los costos de diseo del producto.
Los siguientes son ejemplos de costos que se excluyen del costo de las existencias y se
reconocen como gasto del ejercicio en que se incurri en ellos:
(a) los montos anormales de material desechado, mano de obra u otros costos de
produccin;
(b) los costos de almacenamiento, salvo que estos costos sean necesarios en el
proceso de produccin previamente a una nueva etapa de sta;
(c) los gastos de fabricacin que no han contribuido a poner las existencias en su
ubicacin y condicin presentes; y
(d) los costos de venta.

5. VALUACIN SUBSIGUIENTE
En este punto que hemos denominado Valuacin Subsiguiente pretendemos sealar los criterios
que debe adoptar el Gobierno respecto al Saldo Final de sus existencias. Dichos lineamientos se
encuentran establecidos en los prrafos 11 y 12 de la NICSP 12, que toma en cuenta los fines o
destines que tendrn stas, tal como se ha visto en el punto 3. En este orden de ideas, de acuerdo
con lo sealado en los prrafos anteriores, se tiene lo siguiente:

E
X
I
S
T
E
N
C
I
A

Para ser distribuidas a cambio de ningn

importe o un importe nominal.
Para ser consumidas en el proceso de
produccin de bienes por los cuales no se
recibir ningn importe o un importe
nominal.

Las dems (por las que se recibir una

retribucin).

Costo o Valor
Corriente de
Reposicin, el
menor.

Costo o Valor
Neto
Realizable, el
menor.

Tal como puede advertirse del cuadro anterior, esta NICSP requiere que un Gobierno,
necesariamente, haga este tipo de distingo para poder aplicar estas reglas de valuacin sobre el
saldo final, dado que, definitivamente, en los casos en que no se destine a su venta, no podr
aplicarse el Valor Neto de Realizacin. Si el propsito para el cual se mantienen las existencias
cambia, segn el prrafo 36, entonces las pautas de valuacin debern cambiar tambin.
Finalmente, veamos estos parmetros que se compararn con el Costo segn la naturaleza de la
existencia:
Valor (Costo) Corriente de Reposicin.- Costo en que la entidad incurrira para adquirir el
activo en la respectiva fecha de presentacin de su informacin financiera. Ello significa que el
Gobierno debera presentar en sus estados financieros como mximo el importe que la entidad
necesitara pagar para adquirir tales beneficios econmicos o potenciales de servicio si ello le
fuera necesario para lograr sus objetivos. Si no pudieran adquirirse en el mercado, deber
hacerse una estimacin.
Valor Neto de Realizacin.-

Valor Realizable Neto

El costo de existencias puede ser no recuperable si dichas existencias estn daadas, se han
vuelto total o parcialmente obsoletas, o sus precios de venta han declinado. El costo de
existencias puede tambin ser no recuperable si los costos de terminacin estimados, o los costos
estimados para la venta, intercambio o distribucin, se han elevado. La prctica de reducir
contablemente las existencias, por debajo del costo, a su valor realizable neto, es consistente con
el concepto de que los activos no deben arrastrarse a un monto que exceda a los beneficios
econmicos futuros o potencial de servicio que se espera se realizarn al producirse su venta,
intercambio, distribucin o uso.
Las existencias suelen ser contablemente reducidas a su valor realizable neto, partida por partida.
En algunas circunstancias, sin embargo, puede resultar apropiado agrupar partidas similares o
vinculadas. Este puede ser el caso de las partidas de existencias que tienen similares propsitos o
usos finales y no es factible evaluarlas separndolas de otras partidas de la misma lnea de
productos. No es apropiado reducir contablemente las existencias tomando una de las clases de
existencias, por ejemplo, la de productos terminados, o aplicar la reduccin contable a todas las
existencias de una particular unidad de operaciones o segmento geogrfico. Los proveedores de
servicios generalmente acumulan costos con respecto de cada servicio por el cual pueden cargar
un precio de venta separado. Por tanto, cada uno de tales servicios se tratar como una partida
separada.
Las estimaciones del valor realizable neto toman como base la evidencia ms confiable de que se
disponga al momento de hacer las estimaciones del monto de las existencias que se espera
realizar. Estas estimaciones toman en consideracin las fluctuaciones de precio o costo
directamente relacionadas con hechos que ocurran despus del final del ejercicio, en la medida en
que tales hechos confirmen las condiciones existentes al final del ejercicio

Precio estimado (9) de venta en el curso ordinario de las operaciones, menos los costos estimados
necesarios para su venta, intercambio o distribucin. De acuerdo con este parmetro, lo que se
busca es que el importe que se presente en los estados financieros no exceda el monto de los
beneficios econmicos o potencial de servicios que se espera se realizar al producirse su venta,
intercambio, distribucin o uso. En este sentido, cuando se produzcan daos fsicos en los bienes
o stos se vuelvan obsoletos total o parcialmente o sus precios de venta declinen deber

reconocerse la prdida correspondiente. La regla usual es que se efecte una comparacin lnea
por lnea; sin embargo, puede resultar apropiado agrupar partidas similares o vinculadas.
En el caso especfico de los materiales y otros suministros mantenidos para ser usados en la
produccin de existencias por los que se obtendr una retribucin superior al valor nominal, stos
no sufrirn disminucin si se prev que los productos a los cuales se van a incorporar van a ser
transferidos por un importe superior al costo.
6. RECONOCIMIENTO COMO GASTO
De acuerdo con los prrafos 37 al 39 de la NICSP 12, salvo el caso de existencias que se puedan
asignar a otras cuentas del activo (como cuando se usan como componentes de inmuebles,
maquinaria y equipo autoconstruidos), se asignarn como gastos segn lo siguiente:

SITUACIONES
A PRESENTARSE

OPORTUNIDA D DE
RECONOCIMIENTO DEL
GASTO

VENTA,
INTERCAMBIO O
DISTRIBUCIN

CUANDO SE RECONOCE
EL
INGRESO
CORRESPONDIENTE.
SI
NO LO HAY, CUANDO SE
DISTRIBUYA EL BIEN

REDUCCIONES Y
PRDIDAS

PRESTACIN DE
SERVICIO

CUANDO SE RECONOCE
EL
INGRESO
CORRESPONDIENTE, LO
USUAL
PARA
RECONOCER EL GASTO
ES VERIFICAR CUNDO
SE PRESTA EL SERVICIO
O
CUNDO
SE
FACTURA. SI NO HAY
INGRESO,
SE
DEBE
VERIFICAR CUNDO SE
PRESTA.

EN LA OPORTUNIDAD
EN
LA
QUE
SE
PRODUZCA
LA
REDUCCIN
O

REVERSIN

Tngase en cuenta que una reversin de una reduccin contable, de acuerdo con esta norma,
genera una reduccin del importe reconocido como gasto en el ejercicio en que se produce la
reversin.
6.1 Valuacin de Salida de las Existencias
Para determinar el importe consumido de las existencias se emplearn las siguientes frmulas de
costos que dependern de la homogeneidad de los productos, as:
Para existencias que ordinariamente no son intercambiables y el de los bienes o servicios producidos
que se separan para proyectos especficos, deben asignarse mediante la identificacin especfica de
sus costos individuales.

Para grandes cantidades de partidas de existencias que ordinariamente son intercambiables,

debe emplearse, para evitar efectos predeterminados, la frmula de primeras entradas y primeras
salidas (PEPS) (10) o la del costo promedio ponderado (11). En este caso, debe emplearse la
misma frmula de costo para todas las existencias que tienen similar naturaleza y uso para la
entidad. De esta forma, las existencias que se usen para distintos segmentos podran tener
Son
mtodos distintos. Sin embargo, una ubicacin
geogrfica distinta no es suficiente para justificar
intercambiables
mtodos distintos.
los bienes?

SI
Se emplea la
Identificacin
Especfica

NO

Se utilizan las
siguientes
frmulas:
PEPS
PROMEDIO

De lo anterior podemos advertir que la NICSP 12 no admite el mtodo UEPS, que fue abolido por
la NIC 2 (Modificada en 2003) a partir del ejercicio 2005.

Reconocimiento como gasto

Cuando las existencias se venden, intercambian o distribuyen, el monto que ellas arrastran debe
reconocerse como gasto del ejercicio en que se reconoce el ingreso correspondiente. Si no hay un
ingreso correspondiente, el gasto se reconoce cuando se distribuyen los bienes o se presta el
servicio. El monto de las reducciones contables y las prdidas en existencias deber reconocerse
como gasto del ejercicio en que se produjeron la reduccin contable o la prdida en mencin. El
monto de la reversin de una reduccin contable en las existencias deber reconocerse como una
reduccin en el monto de las existencias que se haya reconocido como gasto en el ejercicio en
que se produce la reversin.
El proceso para reconocer como gasto el monto arrastrado por las existencias vendidas,
intercambiadas o distribuidas da lugar a un relacionamiento de costos e ingresos. Para un
proveedor de servicios, el momento de reconocer como gasto las existencias, normalmente se da
cuando presta el servicio o cuando factura los servicios facturables.
Unas existencias pueden asignarse a otras cuentas de activo -por ejemplo, las existencias usadas
como componentes de inmuebles, maquinaria y equipo auto-construidos. Las existencias
asignadas en esta forma a otro activo, se reconocen como gasto durante la vida til de ese activo.

7. REVELACIONES
De conformidad con los prrafos 40 al 45 de la NICSP 12, una entidad deber revelar:
a) Las polticas contables adoptadas para valuar las existencias incluyendo la frmula de costo
usada.
b) El monto total arrastrado por las existencias y el monto arrastrado por clases segn clasificacin
apropiada para la entidad (pueden ser: mercaderas, suministros para la produccin, materiales,
trabajos en curso y productos terminados).
c) El monto de la reversin de las reducciones contables que se hayan reconocido en el estado de
rendimiento financiero (o estado de gestin financiera) del ejercicio.
d) Las circunstancias o hechos que condujeron a la reversin de las reducciones contables de las
existencias
e) El monto arrastrado por las existencias puestas en prenda como garanta de obligaciones
Asimismo, se deber informar segn la estructura del estado de rendimiento financiero (o estado
de gestin financiera): (i) El costo de las existencias reconocidas como gastos (12) durante el
ejercicio; o, (ii) Los costos de operacin aplicables a ingresos y reconocidos como gasto durante el
ejercicio, segn su naturaleza.

Fecha de entrada en vigencia

La presente Norma Internacional de Contabilidad del Sector Pblico entra en vigencia para los
estados financieros anuales que cubran los ejercicios que comiencen el 1 de Julio del 2002 o
despus de esa fecha. Su aplicacin en fecha anterior es recomendable.